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最近有媒体从银行信源获悉，7月初以来，银监部门对部分银行进行窗口指导，建议适当控制上半年利润增速。最近有媒体从银行信源获悉，7月初以来，银监部门对部分银行进行窗口指导，建议适当控制上半年利润增速。“没有文件送达，而是以口头通知形式提出，大意是上半年利润不要太多反映，增幅尽量不超过两位数，应该多计提拨备，把家底夯实，不良应核尽核。”一位地方上市银行高管透露。另一位同区域银行高管向记者确认消息属实。“我们收到的口头指导也是这样，半年报披露出来就知道了，利润会是个位数增长。”多位受访人士认为，这与银保监会在11日表态“督促银行保持利润合理增长，做实利润、用好利润”相契合，一是要让利实体经济，二是要充分暴露风险，加大不良处置和拨备计提力度。值得注意的是，各地监管在具体执行层面存在一定差异。有银行高管称收到了前述口头通知，也有股份行人士直言“力度空前巨大、空前严格”，还有拟上市银行高管称只收到了“尽可能压低一些”的方向性指导。还有股份行人士记者透露，确有合理控制上半年利润增速的提示，而且有具体的一些要求，“不管过去的增速是多少，都给了一定的要求，比以往的更加严格，也是我们从来没有遇到过的”。在一位资深从业人士看来，监管大方向上还是容忍不同银行间利润增速差异的，只是在微观层面部分地区的监管执行上可能存在僵化。“从监管角度来说，也没有说刻意地违背银行经营规律，更多地还是从平衡角度看待银行发展。”“每个地方的情况都不太一样。从我们这边监管传达来看，还是容忍差异化增长的，确实对利润增长的数据更加关注了，但没有一刀切的行政命令，而是综合、全面地来看待各项指标，是一个比较良性的监管思路。”一位沿海地区城商行人士称。多位受访人士认为，部分银行收到的窗口指导与银保监会日前表态“督促银行保持利润合理增长，做实利润、用好利润”其实是相契合的。7月11日，银保监会新闻发言人在答记者问时表示，预计在今后一段时期不良贷款会陆续呈现和上升，银行要“及时填补拨备缺口，全面覆盖风险损失”、“切实补充资本”、“更大力度让利实体经济”。在天风证券首席银行业分析师廖志明看来，监管表态传达了两层意思：一方面是希望银行做实资产质量，加大拨备计提，特别是考虑到疫情的后续影响，希望银行提前做好准备；另外一方面，实体经济仍在恢复增长，加上金融系统大规模让利的背景下，银行利润过高在舆论、社会层面可能都面临一定压力。事实上，部分银行已经对利润增速放缓有充分预期。多家上市银行管理层在近期召开的股东大会上预计，今年银行业面临的利润增长压力非常大；一家股份行高管甚至预计银行业营收大概率负增长。“一方面是银行业自身的经营由于利差收窄、风险上升，盈利本身面临增长压力；另一方面，银行业还面临来自外部，尤其是实体企业和舆论的压力。”招行副行长王良在股东大会上表示。一位大型券商首席银行业分析师则认为，关于“适当控制上半年利润增速”的消息其实一直在传，市场也有充分预期了，估计上市银行中报业绩都会压一压。其实在操作层面，商业银行主动控制利润增速的难度并不大。因为银行可以通过拨备大幅调节自己的利润，因而银行的业绩本身也有非常大的主观性。管理层只是对拨备覆盖率的下限有要求，但如果银行主动提升拨备覆盖率，就能隐藏自己的实际利润。
部分银行工作者向记者反应今年的收入状况可能发生变化，会不会像其他行业一样发生降薪。而根据历年的数据来看，银行在应付职工薪酬这块具有相当的刚性，甚至长期处于增长的态势。即便在业绩并不理想的时期职工薪酬依然是增长的。以邮储银行的财报数据为例，支付职工及为职工支付的现金，从2015年的312亿增长到2019年的458亿，某些年度增长到了两位数。银行未来要真正的危机，可能不是利润层面，而是资产安全和不良率层面的问题。所以部分银行如果上调拨备，倒并非是“迫于”窗口指导，而是出于未来实际存在的业务需求。银保监会最新公布的数据显示，截至6月末，我国银行业不良贷款余额3.6万亿元，比年初增加4004亿元，不良贷款率2.1%，比年初上升0.08个百分点；拨备覆盖率178.1%，比年初下降4个百分点。不良资产暴露问题在今后一段时期会陆续呈现。银保监会表示，今年初以来账面不良贷款余额虽然增加不明显，但由于经济下行在金融领域反映有一定时滞，加之宏观政策短期对冲效应等，违约风险暂时被延缓暴露，预计在今后一段时期不良贷款会陆续呈现和上升。银行较为常见的隐藏风险手段主要为借新还旧、贷款重组、以贷养贷、核销不良等。所以银行不良率在资本市场也是个长期难解之谜。长期坚持提供干货不易，如文章引起大家共鸣、对大家有帮助，请大家赞并转发，以支持我们提供更多干货，谢谢。
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