内地客十年赴港至少投保1359亿 两地热门险种大PK

香港保险有多火？网易财经计算，从2006年到2016年6月底，内地居民赴港购买了1359亿港元保险（约1168.24亿人民币），相当兰州市2015年一半的GDP总量，能买下两个光大永明人寿。赴港旅客中，理财险、重疾险、医疗险三者最受欢迎。内地和香港保险各有所长，香港理财险优势明显，内地意外险更划算，投资者不应盲目跟风。

1.内地居民赴港投保惊现指数增长 十年投保1359亿港币

近年来，赴港投保渐成热门。香港保监处数据显示，2006年至2016年内地居民共计购买了1359.14亿港元（约为1168.24亿人民币）的香港保险，半年保费总额从2006年上半年的15.05亿港元增长到2016年上半年的301亿，10年翻了20倍。如下图所示，内地居民赴港投保总额呈指数增长趋势，过去半年增长量尤为惊人，接近2015年全年水平。

图：2006年-2016年内地居民赴港投保新造保单保费（单位：亿港币） 数据来源：香港保监处官网

香港保险的火热不仅反映在数据上。业内人士介绍，目前在香港买买买排队最长的不再是奢侈品店门口，而是保险公司柜台的签单处。在香港工作的各行各业内地人加入了浩浩荡荡的“卖保险”行列，全职或兼职卖保险。根据香港保监处统计，目前香港境内有5万余保险代理人。在这个人口720余万的城市，几乎每140个人当中就有1个在卖保险。

图为香港某保险公司柜台等候签单的长队。图片来源：网易财经

2.内地香港保险产品PK：香港理财险优势明显

香港保险为何火爆？一个说法是香港保险具有费率低、收益高、保障范围广等优势。据香港保险代理人介绍，赴港旅客中，理财险、重疾险、医疗险三者最受欢迎。网易财经分别对比了内地和香港这三类保险产品发现，香港理财险分红更多，优势明显；重疾险两者各有千秋，内地保险保障疾病种类多，香港保险对疾病的定义更加宽松；医疗险方面，香港高端医疗险针对性强。

(1) 理财险：香港保险以美元计价 规避人民币贬值影响

无论是香港还是内地保险公司，分红险、投连险 36 25504 36 9274 0 0 4232 0 0:00:06 0:00:02 0:00:04 4234万能险是用户购买的热门选项。这类产品兼具保险和理财功能，保障的同时还能获得收益。网易财经列举了几款有代表性的内地分红险和香港分红险，可以看到，香港分红险的投保年龄更宽、限制条件相对少、保障期限有优势。最重要的是，随着时间增长，香港保险的收益增加更多。

图：四款保险产品对比 （来源：网易财经）

事实上，内地投保者更看重香港理财险的资产配置功能。一方面，香港保险可以用美元计价，美元汇率相对稳定，能够避免保单贬值；另一方面，购买香港保险不受5万美元外汇额度的限制，投资者如想加大海外资产配置力度，香港保险是不错的选择。此外，香港保险具有较好的避债避税功能，对高净值人士而言，是传承财富的重要工具。

（2）重疾险：香港与内地保费差距不大

重疾险关键看两个指标：一是保费，二是保障范围（包括疾病种类和疾病定义）。

图：香港与内地重疾险对比 （来源：网易财经）

可以看到，在疾病种类、保额上，内地保险和香港保险上差异不大，部分中小寿险公司的重疾险也很出色。需要指出的是，内地保险公司对疾病的定义更严格，例如“遗传性疾病、先天染色体异常”、“被保险人2年内自杀”等许多情况均不在内地保险公司承保之列，而香港则只有“被保险人1年内自杀”和“触犯法律”两项“不保”。

（3） 医疗险：香港高端医疗险针对性强

对于高端医疗险而言，香港保险的覆盖范围虽不如内地广，但针对性更强。以投保客户30岁为例，内地保险选择全球（除美国）范围的住院加门诊保障共需支出保费3.3万元，即可获得每年最高2000万的住院保障及50万的门诊保障，而同等条件下，香港保险则需2.8万元，即可享受最高1440万每年的医疗保障费用。尽管这方面差别不大，但香港保险可以选择一定范围内的费用自付，超出该范围才由保险公司赔付，如此，可以大幅度降低每年需要交纳的保费。如果按照这种投保方式，每年9.6万以内的医疗费用由投保人支出，则仅需1.7万元即可享受最高1440万每年的医疗费用，杠杆比为1:847，也与目前国内医保的覆盖范围吻合，即小病可以用普及医保，大病可以用高端医保，实现低费用，全覆盖的效果。

（4）意外险选择内地保险更划算

并非所有保险都是在香港买划算。有理财规划师认为，内地的意外险不少性价比优于香港公司，同时目前境外的保险公司一般也不接受以意外险作主险。她建议，内地和香港的保险各有所长，投资者不应盲目跟风，在选购保险时要根据专业人士的意见，再综合自己的实际保障需求做出最合适的选择。

3.谁在购买香港保险？非富阶层比例扩大

数据显示，内地居民保单占香港新造保单的比例从2006年的5.62%增长至36.9%，越来越多内地客购买香港保险。有香港保险代理人介绍，前往香港购买保险的不仅有传统意义上的富豪、中产阶级，还有不少普通工薪族。她表示，保险意识、接触保险的渠道比家庭经济条件更重要，更能影响保险购买决策。富裕阶层购买的保单金额高，中产和普通工薪族购买的保单数量多。地域方面，沿海地区购买多，内陆地区购买较少。

4.风险提示：买港险需本人前往香港 谨防地下保单

香港保险火爆的同时，也引发了一系列问题。今年4月，保监会发布了关于内地居民赴港购买保险的五大风险提示。

保监会表示，因香港与内地保险业务在适用法律、监管政策以及保险产品等方面存在诸多差异，存在风险：首先，香港保单不受大陆法律保护；其次，购买香港保单存在汇率风险和外汇政策风险，若人民币升值，香港理财险；第三，保单收益存在不确定性；第四，保单前期现金价值低，退保损失大；第五，需认真阅读保险产品条款，香港保险产品条款使用繁体字，避免因对条款理解不准确而引发合同纠纷。此外，网易财经提醒，香港保单需要本人前往香港境内签字生效，在内地让人代为办理不靠谱。