【财通策略李美岑团队】北上加医药超13亿元--全球资金观察系列二十八(20221015)

专业前瞻全球视野李美岑投资策略 2022-10-31

收录于合集 #全球资金观察 31个

本报告联系人

李美岑 limc@ctsec.com

王源 wangyuan01@ctsec.com

核心观点

全球市场资金流向：

1）大类角度，全球资金本周（10.10-10.15）流入货币、股票市场分别1亿、3亿美元；流出债券市场98亿美元；从净流入额来看，股票>货币。

2）债市流向：本周中美10年期利差倒挂扩张至-1.30%；全球资金持续流出中国债市，本周大幅流入美国主权债72.22亿美元。

3）跨市场&风格角度，本周全球资金流入新兴市场、流出发达市场，本周资金流入价值&平衡型风格，流出成长型风格。大小风格上，流出大&中盘，流入小盘。

4）行业角度，本周全球资金流入美股科技 (7.49亿美元)、公用事业 (0.88亿美元)等行业居前；中国权益资产中，流入科技 (4.67亿美元)最多。

国内市场资金流向：

北上：

1）大类行业而言，本周北上资金净流入最多的大类行业为：科技 (13.21亿元)、医药医美 (12.75亿元)、周期 (10.17亿元)；净流出最多的大类行业为：消费 (-62.08亿元)、大金融 (-14.23亿元)、公共服务 (-12.44亿元)。

2）一级行业而言，本周北上资金净流入最多的一级行业为：医药 (13.43亿元)、传媒 (9.52亿元)、国防军工 (8.68亿元)；流出最多的一级行业为：食品饮料 (-64.08亿元)、银行 (-11.44亿元)、汽车 (-9.8亿元)。

3）个股角度而言，本周北上资金净买入前五个股为：卫星化学 (12.64亿元)、宁德时代 (7.45亿元)、兆易创新 (6.86亿元)、先导智能 (6.44亿元)、宁波银行 (5.58亿元)。净流出贵州茅台 (-41.89亿元)、五粮液 (-12.96亿元)、通威股份 (-11.09亿元)等。

南下：

1）GICS行业而言，本周南下资金净买入前列的GICS行业依次是：信息技术(15亿港元)、房地产(15亿港元)、医疗保健(10.7亿港元)；净买入末列的GICS行业依次是：日常消费(-4.9亿港元)、能源(-3.6亿港元)。

2）一级行业而言，本周南下资金净买入前列的一级行业依次是：传媒(18.5亿港元)、汽车(15.5亿港元)、房地产(14.1亿港元)；净买入末列的一级行业依次是：社会服务(-6.5亿港元)、食品饮料(-4.9亿港元)、纺织服饰(-4.6亿港元)。

3）个股角度而言，本周南下资金净买入前列的个股为：腾讯控股 (18.2亿港元)、理想汽车-W(11.6亿港元)、中国移动(6.1亿港元)、中国海外发展(4亿港元)、小鹏汽车-W(2.5亿港元)。

ETF：

1）指数视角上，本周资金整体流入ETF，宽基指数ETF净流入73.8亿元。

2）行业视角上，财通大类下，本周资金流入多数大类行业ETF，流入科技ETF（17.02亿元）居前，流出大金融（-4.38亿元）最多。从月度数据看，大金融、科技、高端制造ETF净流入居前，月度流入额分别45.74、45.62、36.71亿元。

国内市场资金需求：本周募资总额363.8亿元；其中本周定增募集规模为196.69亿元；IPO首发家数为10家。

两融&回购：截至10月13日，两市融资融券余额为15440.07亿元，较上周五增加73.44亿元。本周回购规模升至56.5亿元。

增减持：净减持额较前周减少，本周重要股东净减持1.82亿元， 10月以来净减持累计规模3.47亿元。增持比例居前个股骏亚科技、恒通股份、惠伦晶体等。

风险提示：无风险利率上行、宏观经济大幅波动、产业政策风险、市场波动超预期，全球资本回流美国超预期、中美博弈超预期、通胀超预期等。

正文