查看原文
其他

永达集团的金融发展历程(纯干货)

2017-05-02 SG-Auto 金融高管会

点击上方【金融高管会】,关注并查看更多往期干货。

公告通知

金融高管会(微信号:jinrong_gaoguan)是金融从业者温暖的家园,这里有新鲜的资讯、前沿的干货,同时也为你提供共享交流的平台。

目前金融高管会旗下微信社群超过15个,涵盖金融高管群、汽车金融群、互联网金融群、投资机构群、保险专家群、风控专家群、车抵贷专家群、二手车金融群、金融SP群、全国记者群、金融市场品牌群等,现有成员超过3000人。

加入办法:关注“金融高管会”微信公众号,私信告知您的个人信息(包括公司、姓名、职务、微信号、联系电话等),经实名认证后即可加入相应微信社群。

投稿与合作:jinrong_gaoguan@qq.com

丝QQ群:464488068



永达集团是立足上海,辐射全国的汽车综合服务的经销商,目前在全国4个直辖市,18个省的60个城市拥有近200家网点,主要代理保时捷、宝马、奥迪和捷豹路虎等超过25个高端豪华品牌。在2016年永达集团整体销售规模达到500亿,净利润是9个亿。

 

复盘:永达汽车的金融之路



在过去的两年中,汽车金融行业正在发生着巨大的变化:

 

1、汽车金融产业正在吸引越来越多的资本与参与者,且体量越来越庞大;


2、汽车金融的主导者正在发生着变化。

 

首先来看一组数据,就是下图灰色的箭头部分,2014年,永达集团的金融收入为3.3亿,这个数字在2015年变成5.5亿,在2016年达到了8.3亿,三年时间净增长5个亿,增长幅度为150%。2014年,永达集团的金融毛利是9.7%,2015年增长到12.5%,2016年达到15.8%,基本接近成熟市场的水平。


点击可查看大图



永达集团的金融渗透率,在2014年是26%,2015年是36.8%,2016年达到52.2%。金融在新车销售环节对毛利的贡献度,在2014年是32%,2016年是25%。可以看到,近三年乘用车的销售对整个集团的毛利贡献在下降,整个集团的综合毛利率从2014年的8.9%上升到2016年的10.3%。

 

策略:产融结合的转型逻辑



在过去的三年中,永达汽车与金融的结合力求解决以下几个关键点:

 

1、资本层面,金融板块运营的独立性;


2、资产层面,渠道孵化的延伸性、风控技术的智能性;


3、资金层面,资金体量与规模增长的适配性。



再来看一下永达汽车金融业务成长的变化,基本上可以分成四个阶段,其实也代表着金融在整个经销商集团发展过程的成长历程。在2014年或者更早,永达集团只是纯粹的提供综合服务的汽车供应商,那时候对金融的意识是模糊的,不清晰的,2014年以后致力于导入金融,在这个阶段致力于渗透率和单车金融收益的提升。在这个转变过程当中,永达集团除了赚取原有汽车综合服务的利润,更多是利用渠道的优势,来获取代理的金融保险的中间利润,所以这个期间称之为导入期。

 

导入期以后永达集团就进入了转型期,随之有了永达金融自有的品牌和体系。在这个过程中,永达金融利用自己的产品、团队,利用自己的牌照和风险控制去发展,在体系内试水金融业务,这个阶段称之为转型期。

 

转型期之后就是提升期,永达金融是社会化的品牌,不局限永达自己的体系和自己的渠道,所以做社会化的转型,未来可以想得更多,以上就是永达金融的发展历程。

 

作为一家经销商集团的金融机构,在发展过程当中会碰到很多问题,比如说管理的边界问题,资金与发展的匹配问题,经营目标如何定位,市场的定位特别是文化的融入,所以在转型的过程当中也分成三点:即资本、资产和资金,通过这个三个方面形成永达金融未来发展的基础。

 

为什么把资本放在第一位?金融的发展就需要有一个独立的运营体系,独立的公司治理结构是非常重要的。永达集团在整个资本层面做了三方面的独立,首先就是顶层的设计,永达金融有完整的股权结构,完整独立的金融运营体系,经营团队直接对经营负责,重大决策向上市公司的董事会汇报。

 

第二,在整个组织架构当中,金融集团对下属的包括融资租赁、网络小贷、资产管理、信息技术等十家经营单位进行管理。


第三,在渠道端,近200个网点都设立了自己的金融保险团队,这个团队在专业的管理架构上,是由金融集团垂直进行管理。

 

在资产层面无非就是两点:首先是渠道,其次是集风险运营为一体的大的平台运营体系。在大的平台运营体系当中,基础建设分为三个方面:

 

第一个方面就是大风险,包括前端的评审,中端的资产管理、税收、保全、监控,还包括风险政策的制订。

 

第二个方面是大后勤,整个大后勤永达金融搭建了一个信贷工厂的操作流程,同时在这个阶段还配了电呼、网呼和客服等新型的渠道,还有信息化建设。另外还有大数据,包括大数据的采集、清洗、分析、模型的建立,这是在资产层面必须要做到的。

 

第三个方面是资金,这也是独立的第三方金融机构比较困惑的一点,如何实现资金和资产规模的匹配,如何在上市公司的体系内,运用金融的高杠杆,又不影响上市公司的财务报表。

 

永达金融这其中做了很多的探索,在债券融资的渠道,除了原有银行的授信融资,还有资产管理计划,在2016年还发了短融和公司债,公司债做到了票面价格的3.9%。在2017年,永达金融发了10个亿的超短融。所以在目前经销商集团的运营体系当中,永达的整个资金的成本,整个集团的财务费用率是1.1%。同时运用一些包括ABS的抽表,联合放款、联合租赁等方式,来减少表面的资产,从而实现资产规模的发展和上市公司财务要求的匹配。这三点为整个金融的转型和金融未来的提升打下了坚实的基础。

 

展望:永达金融的未来蓝图




未来是一张蓝图,在未来的三年中,永达金融将能够达到的场景归结为“四通八达”,“四通”是指永达金融与永达汽车将渠道打通、会员打通、产品打通和支付打通;“八达”指到达业务能够触及的乘用车新车消费、二手车消费、库存融资、二手车经营、保险代理、汽车后市场、支付交易和理财增值这八个场景,构建一个集汽车交易、信贷、支付、财富管理、资产管理和金融投资为一体的汽车生态平台,将金融注入到新车消费、二手车消费、汽车后市场和保险等场景中,实现产业与金融的无缝对接。

 

其实永达金融走这个历程时间不长,永达金融的发展来源于整个汽车行业的良好势头和丰富的客户资源,一年2800万台的乘用车新车交易量;同时,永达金融也得益于中国金融政策的开放和互联网的高速发展。永达金融其实是整个汽车金融行业的新兵,但是永达金融的团队是一群金融人,这群人长期致力于汽车金融领域,专注地做一件事,等待时间的回报。

 

 

本文根据永达金融集团总裁陈昳女士在2017 SG-Auto上海国际汽车经销商金融峰会上的演讲整理而成。


【金融高管会往期干货】

金融高管会独家 | 96家网络小贷牌照名单与数据分析

3成美国车主如果不借贷,将无力支付600美金汽车维修费

屈延凯:汽车经销商应由信用销售向融资租赁销售转型

不看不知道:原来二手车金融有这些大玩家与大玩法

3月P2P车贷报告|46家平台成交额为180亿元,利率低至9.07%


招贤令:易鑫集团全国14个岗位热招

58金融招聘高级市场经理,高薪资、大成长,等你来

友成融资租赁全国5省高薪招聘分公司负责人


中国融资租赁的过去、现在与未来玩法 | 罗兰贝格

普华永道:个人银行业务可能在5年内被金融科技颠覆

清华大学《2016中国消费信贷市场研究》全文高清版

全球金融科技发展现状和重点商业模式 | 波士顿

揭秘百度金融等11家金融科技公司玩法

看懂中国消费金融 | 房贷、车贷、卡贷等瓜分22万亿

一文看懂ABS:公司不用上市也能金钱滚滚来!

您可能也对以下帖子感兴趣

文章有问题?点此查看未经处理的缓存