近七成私募中证500指增产品年内超额逾10%【国信金工】
报 告 摘 要
截至2022年10月末，存续私募证券投资基金89390只，存续规模5.56万亿元，环比下降6.91%；私募证券投资基金管理人9068家，较上月减少32家，环比下降0.35%。
2022年10月，新备案私募证券投资基金1530只，占新备案基金数量的73.07%，新备案规模97.32亿元，环比下降56.26%。2022年10月，在基金业协会资产管理业务综合报送平台办理通过的私募证券投资基金管理人共12家。
二、私募基金数量分布
截至2022年12月28日，私募排排网数据库中共登记有76349只运行中的私募证券投资产品，按策略分类占比最高的为主观股票多头、复合策略、其他，产品数量分别为34591、6791、4736。
统计上周（2022年12月19日至12月23日，下同）上周股票多头、股票多空、股票市场中性策略周度收益率中位数分别为-2.77%、-2.51%、-0.07%。
上周指数增强策略分类下各子策略表现统计如下：沪深300指增、中证500指增、中证1000指增策略周度超额收益率中位数分别为-0.13%、0.52%、0.81%。
上周管理期货CTA分类下各子策略表现统计如下：主观趋势CTA、主观套利CTA、主观多策略CTA周度收益率中位数分别为-0.31%、0.07%、-0.90%；量化趋势CTA、量化套利CTA、量化多策略CTA周度收益率中位数分别为-1.02%、0.03%、-1.11%。
上周债券策略分类下各子策略表现统计如下：纯债策略、债券增强、债券复合策略周度收益率中位数分别为0.10%、-0.48%、0.00%。
上周多资产策略分类下各子策略表现统计如下：宏观策略、套利策略、复合策略周度收益率中位数分别为-1.86%、-0.04%、-1.60%。
其他策略私募产品上周收益情况统计如下：定增打新、转债交易策略、FOF策略周度收益率中位数分别为-3.45%、-2.04%、-1.74%。
四、百亿私募管理人上市公司调研动向
按中信一级行业，上周（2022年12月17日至12月23日）百亿私募管理人调研最多的行业为机械、医药、汽车，周度调研机构家数分别达27、24、10家。
从个股层面来看，上周最受百亿私募管理人调研关注的个股为同飞股份、祥鑫科技、九洲药业，周内分别受到17、10、9家百亿私募机构调研。
一
私募基金市场概况
2022年10月，新备案私募基金数量2094只，较上月减少1308只，环比下降38.45%；新备案规模372.81亿元，较上月减少318.97亿元，环比下降46.11%。其中，私募证券投资基金1530只，占新备案基金数量的73.07%，新备案规模97.32亿元，环比下降56.26%；私募股权投资基金211只，新备案规模151.34亿元，环比下降39.84%；创业投资基金352只，新备案规模120.13亿元，环比下降44.82%；私募资产配置基金1只，新备案规模4.02亿元。
二
各类策略私募产品数量分布
其中，本报告主要关注以二级市场为投资方向的私募证券投资基金（后文简称私募基金），观察各类型策略产品周度收益，并对百亿私募基金管理人上市公司调研动向进行统计。
截至2022年10月末，存续私募证券投资基金89390只，存续规模5.56万亿元，环比下降6.91%；私募证券投资基金管理人9068家，较上月减少32家，环比下降0.35%。
2022年10月，新备案私募证券投资基金1530只，占新备案基金数量的73.07%，新备案规模97.32亿元，环比下降56.26%。2022年10月，在基金业协会资产管理业务综合报送平台办理通过的私募证券投资基金管理人共12家。
截至2022年12月28日，私募排排网数据库中共登记有76349只运行中的私募证券投资产品，按策略分类占比最高的为主观股票多头、复合策略、其他，产品数量分别为34591、6791、4736。
三
私募基金周度表现分策略统计
股票多头、股票多空、股票市场中性策略分别代表三类不同的市场风险敞口，其典型敞口范围依次分别为1、-1到1之间、0附近。统计上周（2022年12月19日至12月23日，下同）敞口策略分类下各子策略表现：股票多头、股票多空、股票市场中性策略周度收益率中位数分别为-2.77%、-2.51%、-0.07%。
年初至今，股票多头、股票多空、股票市场中性策略收益率中位数分别为-18.08%、-12.22%、1.08%，最大回撤中位数分别为26.76%、21.86%、5.31%。
上周指数增强策略分类下各子策略表现统计如下：沪深300指增、中证500指增、中证1000指增策略周度超额收益率中位数分别为-0.13%、0.52%、0.81%。
年初至今，沪深300指增、中证500指增、中证1000指增策略超额收益率中位数分别为9.90%、12.37%、21.86%，超额最大回撤中位数分别为5.09%、3.79%、2.33%
上周主观CTA分类下各子策略表现统计如下：主观趋势CTA、主观套利CTA、主观多策略CTA周度收益率中位数分别为-0.31%、0.07%、-0.90%。
年初至今，主观趋势CTA、主观套利CTA、主观多策略CTA收益率中位数分别为4.19%、2.87%、0.00%，最大回撤中位数分别为16.89%、6.84%、18.75%。
上周量化CTA分类下各子策略表现统计如下：量化趋势CTA、量化套利CTA、量化多策略CTA周度收益率中位数分别为-1.02%、0.03%、-1.11%。
年初至今，量化趋势CTA、量化套利CTA、量化多策略CTA收益率中位数分别为1.84%、4.62%、3.23%，最大回撤中位数分别为13.69%、3.81%、11.20%。
上周债券策略分类下各子策略表现统计如下：纯债策略、债券增强、债券复合策略周度收益率中位数分别为0.10%、-0.48%、0.00%。
年初至今，纯债策略、债券增强、债券复合策略收益率中位数分别为7.71%、7.91%、7.03%，最大回撤中位数分别为2.22%、6.68%、3.08%。
上周多资产策略分类下各子策略表现统计如下：宏观策略、套利策略、复合策略周度收益率中位数分别为-1.86%、-0.04%、-1.60%。
年初至今，宏观策略、套利策略、复合策略收益率中位数分别为-11.64%、1.83%、-5.73%，最大回撤中位数分别为20.31%、4.93%、15.12%。
其他策略私募产品上周收益情况统计如下：定增打新、转债交易策略、FOF策略周度收益率中位数分别为-3.45%、-2.04%、-1.74%。
年初至今，定增打新、转债交易策略、FOF策略收益率中位数分别为-15.88%、-1.44%、-8.15%，最大回撤中位数分别为31.68%、10.29%、13.60%。
注：取截至2022年初成立满90天，且截至统计时仍在存续的私募证券基金，并剔除自2022年初以来周度净值序列存在缺失的产品。
二
百亿私募管理人上市公司调研动向
从个股层面来看，上周最受百亿私募管理人调研关注的个股为同飞股份、祥鑫科技、九洲药业，周内分别受到17、10、9家百亿私募机构调研。
本文选自国信证券于2022年12月28日发布的研究报告《上周中证1000指增私募中位数超额0.81%，百亿私募调研聚焦机械、医药板块》
分析师：张欣慰 S0980520060001