解开【保险行业】背后的秘密 — 保险理财：REITS房地产信托基金

点关注「旧金山世界日报」官方唯一公众平台

郑重声明 本篇内容为世界日报版权所有，未经许可不得任意转载、重制、复印使用。

作者简介

梁娟华 （Joyce Liang）毕业于金融经济学专业，2006-2008任美国国际集团AIG销售经理及经济师。

她是资深投资理财规划师、培训师，专精家庭及公司财务规划，各类保险规划，保险经纪人培训，2009年创办美国丰盛金融服务公司（CBCLIFE FINANCIAL SERVICES），服务南北湾区广大客户。

前言

保险理财与人人有关，但有关保险理财的项目、规范和要求，繁琐复杂。为让读者深入了解，保障自身利益，本报一自六月一日起，每周六推出保险理财专栏，特邀资深保险理财专家梁娟华撰文解析保险业与相关产品等知识及实务运用，希望对有计划投保理财的个人、公司或有志投入保险行业者有实质帮助。

     大部分普通投资者所认识、接触的投资就是股票和房地产，而关于另类投资，很多人都会认为那是高风险、高门槛，只有机构投资者才可以参与。另类投资产品包括：大宗商品、期货、对冲基金、私募基金、股权基金、二手保险单、房地产信托基金等等，大宗商品、期货、对冲基金确实适合机构投资者，或者是有丰富的投资知识、经验以及风险喜好的激进型投资者。

     许多另类投资确实门槛高，不少投资金额起跳是100万甚至更高，但大部分房地产信托基金(REITS)的门槛并不高，2、3万就能起投，有些小项目甚至是$5,000起投。

     房地产信托基金分为可以交易(Trading)的、可在二级市场进行交易，和无交易(None Trading) 的。

     房地产信托基金顾名思义，是跟房地产投资有关，例如投资出租公寓、独立屋出租、房地产抵押贷款、房地产项目开发、投资酒店等等。这些起额不高的投资给普通合资格投资者，可利用零散资金参与房地产市场投资上。也为做资产配置提供了分散投资机会（这里的分散投资，指把资金分散投资在相关性低，甚至没有相关性的投资，以真正达到分散风险目的）。

     很多房地产信托基金项目都是三到五年期，投资期间不容易套现，不像投资股票随时买卖，所以投资的基金千万不要是应急的钱。最好控制在净资产的20%甚至更低。

     还有就是选择投资的项目也很重要，因为这些基金大多数由管理合伙人，管理团队管理和经营，投资回报跟管理团队的好坏有很大关系。

     大家做风险评估时，要详细了解可能涉及的风险，还有过去投资纪录，并请教专业人士方可做决定。以投资出租公寓为例，起投金额$25,000，为大家合伙购买公寓，然后交管理公司管理出租，扣除管理费用及维护费用后，大家按各自投资比例分利润。

     像这类房地产信托基金用的是普通合伙人，管理合伙人(GP) 和有限合伙人(LP)。GP有所有的决策权及管理权，LP就是普通投资者。GP团队的管理经验、诚信就成为投资回报好坏的关键。一般好的管理团队在房地产信托基金市场都能为投资者带来7%甚至高达20%的回报。

     还有更简单一些的，就是贷款给房地产开发商，房地产开发商用房地产做抵押，并给投资者固定的年利息。

     所有的投资都会有这样或那样的风险，大家在做投资的时候多做一些了解，再根据自己的风险承担能力而选择适合自己的投资方式。懂分散投资比不投资的财务状况应该要好很多。

     如有任何有关孩子的教育基金、退休基金、长期护理、IRA、401K、ROTH IRA及各种人寿保险等个案疑问，欢迎来函咨询，提问可传来本人电子邮箱：[e-mail]或微信号：1415-613-6890或xiangyang669。所有问题将尽可能在本栏回答，也可私人回覆。

世界日报硅谷中秋嘉年华9•14Cupertino Memorial Park盛大举行

往期精彩回顾湾区7大桥全采电子收费 取消现金！
4亿Facebook帐户资料外泄 伺服器未设保护 惊见名人个资
离境超过6个月 应暂停领取政府福利

长按二维码 关注我们

湾区世界日报官方公众号

   每日推送最新湾区资讯

更多精彩，点击下方“阅读原文”查看。