租赁——售后租回业务

潍柴动力欧洲子公司——凯傲集团，涉及到很大一部分叉车的租赁业务，包括直接租赁，售后租回再转租，间接租赁。今天简单聊一聊售后租回业务。

售后租回，首先要解决的问题是，是否属于销售（真的卖了没有？）。企业应当按照《企业会计准则第14号——收入》的规定评估确定售后租回交易中的资产转让是否属于销售，并区别进行会计处理。

1.售后租回交易中的资产转让不属于销售

根据上面财报的披露，潍柴叉车的售后租回主要是这种业务，这种处理起来比较简单。

首次租赁期满之后，租赁资产仍然归潍柴所有，这种就不属于销售，相当于抵押贷款，企业都不会终止确认转让的资产，只需要在资产转让给金融机构收到款的时候同时确认一项金融负债（长期应付款）就行了。

2.售后租回交易中的资产转让属于销售

这种情况，卖方兼承租人（理解为上面的潍柴）应当按原资产账面价值中与租回获得的使用权有关的部分，计量售后租回所形成的使用权资产，并仅就转让至卖方兼出租人的权利确认相关利得或损失。

这句话读起来有点绕口。简单来说，就是如果一项资产可以使用年限为20年，租赁合同租赁期为5年。卖方兼承租人（潍柴）相当于仅出售了租赁期后的15年资产价值中的权益。

意思就是说，自己又租回来5年，还要确认这5年的使用权资产，后面15年相当于卖了，可以确认损益。下面有一个例子。

2020年1月1日，甲公司（卖方兼承租人）以货币资金15000万元的价格向乙公司（买方兼出租人）出售一栋建筑物，该建筑物的账面价值7000万元，其中原值14500万元，累计折旧7500万元。该建筑物在销售当日的公允价值为15000万元。

与此同时，甲公司与乙公司签订了租赁合同，取得了该建筑物6年的使用权（全部剩余使用年限为20年），年租金为1000万元，于每年年末支付。租赁内含利率为9%。（P/A，9%，6）=4.5

根据交易的条款和条件，甲公司转让建筑物符合销售成立的条件。

【分析】

年付款额现值=1000*（P/A，9%，6）=4500万元，而该建筑物的公允价值15000万元，甲公司相当于保留了30%的该建筑物权益，即4500/15000=30%。

年付款额的现值就是，一共租了6年，每年年底负1000万，按照9%的折现率折到现在值多少钱（1000/(1+9%)+...+ 1000/(1+9%)六次方）。后面保留了30%，不能用年份算，而应该用金额算（不能是6/20）。

甲公司应当确认的资产处置损益=（15000-7000）*（1-30%）=5600万元（后面的14年确认损益）

甲公司应当确认的使用权资产价值=7000*30%=2100万元，需要注意的是这里的使用权资产不是租赁付款额的现值，上面算的现值是4500万元。（按原资产账面价值中与租回获得的使用权有关的部分，计量售后租回所形成的使用权资产，这里原资产账面价值为7000万）

会计分录如下：

借：银行存款        15000

       使用权资产    2100

       累计折旧        7500

       租赁负债——未确认融资费用    1500

    贷：固定资产——建筑物              14500

           租赁负债——租赁付款额       6000

           资产处置损益                       5600

以上就是售后租回最简单的一种情况，还一种复杂一点的情况是，溢价卖出的，下次再来聊。