58集团CEO、安居客董事会主席姚劲波 图/cfp
阿里因“二选一”垄断行为被罚182亿之后，很多人在朋友圈里发了这张图：此次处罚阿里的目的是促进行业健康发展，当然要按个头大小来排，这张图也少了一个不该落下的巨头：贝壳。中国第一大电商是阿里巴巴，第二大电商是谁？京东还是拼多多？答案可能都不是。
如果按照宽泛的电商定义来看，脱胎于房产中介链家的贝壳应该是国内第二大电商。2020年贝壳的GTV（总交易额）达到了3.5万亿，而京东或拼多多的这一可比数据（GMV）均未超过3万亿。阿里被处罚后，贝壳可能就比较尴尬，它不光是宽泛意义上的第二大电商更是房产中介服务领域的NO.1。4月10日，“同行冤家”姚劲波在阿里被罚当天就po出一则合同直指贝壳“二选一”包装成自愿，并呼吁“强烈呼吁国家反垄断罚款贝壳40亿（4%标准）”，姚劲波是正在准备上市的房产中介平台安居客的实控人也是58同城的老板。借着反垄断的风口，姚劲波亲自上阵挑战贝壳的深层原因有哪些？贝壳会不会面临严峻的监管形势？同样作为房产中介平台，姚劲波的安居客成立时间早于贝壳，很长时间是国内房产中介的首选信息发布平台。如今安居客早已被成立仅数年的贝壳迅速甩开，不同于安居客线上平台模式，贝壳是典型O2O打法，自有线下直营或加盟商的经纪服务再加上线上信息服务，2020年安居客营收仅相当于贝壳的12%。单纯对比安居客和贝壳，姚劲波应该不至于死磕贝壳，他也知道贝壳系链家+德祐数万家门店的收入肯定超过安居客，毕竟模式不同，营收来源也不同。死磕贝壳的深层原因是姚劲波看到了贝壳未来这样一种可能：一个新型的社区O2O巨头即将诞生，这个巨头以房屋中介为核心延伸出家居服务、金融交易、家装业务等不同触手对社区经济上下其手进而把同城服务中毛利最高，业务体量最大的部分连根带走。贝壳的业务看似简单却非常精细，而且想象空间更大。以线下积累房源数量、房屋数据、业主画像反馈线上，形成线下线上数据的精准社区经济闭环。贝壳的精细运营体现在数据收集。在一个链家门店展示的一副方圆数公里的社区地图中，精确到了数个老旧小区每一栋楼的楼号。要知道各种地图APP不可能精确到拐角楼栋的具体楼号，而链家不但精确如斯竟还据此做出了精细标记。这就是贝壳线下门店对社区的精准渗透能力，姚劲波的安居客做不到这一点。贝壳的线下门店及其庞大，目前贝壳的嫡系链家在全国拥有近万家门店，而贝壳的加盟品牌德祐的加盟门店保守估计在3万家，贝壳线下门店覆盖数量业内第一，无人异议。当贝壳线下数万家门店把这些精确到楼、到房、到人的大数据互联网化，会产生怎样的效果？目前看到的雏形就是孵化于链家的贝壳，贝壳对外PR稿显示，贝壳累计收集了2.4亿套房屋的动态数据，累计收集了超过900万套房屋的VR房屋模型。从2020年数据看，贝壳营收主力仍然是新房和二手房两大房产经纪业务，其中贝壳新房业务全年营收同比增长87.1%达到379亿元。二手房营收为306亿元，同比增长24.4%。显然，新房业务成为贝壳去年的营收主力，占其总营收比例超过一半，包括家居、金融等其他带有明显社区特征的高毛利业务并未成形。从贝壳去年的营收构成来看，贝壳不光做二手房生意而且还迅速拓展了新房市场，其新房的销售营收占总营收比例已然过半。更为可观的数据显示，2020年贝壳自己估算全国房产经纪人数量接近200万人，而贝壳的房产经纪人总规模已经超过50万人，从链接的房产经纪人数量看，从二手房到新房的全领域覆盖程度看，外界称贝壳是房产中介的垄断者似乎并不为过。从去年开始，贝壳地推一项名为“好赞好房”的新业务，这项业务推出之后业内褒贬不一。所涉质疑包括，除了2.7%的中介成交服务费外，房产中介要分成房屋成交价款的百分之一，这是否会变相推高房价、增加购房成本？以德祐加盟门店的扩张速度，不在贝壳系门店卖房，不选择这项多加一个点的服务，还能卖出房吗？过去十年时间里，社会各界和监管层都对新兴产业采取了包容审慎的态度。这种态度产生的原因也很简单，新兴产业多数为传统产业的移动互联网化，新产业走到哪、能做多大的确没人知道，所以包容审慎实质是“慈母”定位。但十余年的时间里，新兴产业里跑出来的都是垄断特征明显的巨头，他们更以近乎零成本的方式使用社会资源。比如，美团、饿了么的送餐电动车该不该缴纳“道路使用税”？停在地铁口的共享单车要不要缴纳“停车税”？老年人若没有智能机能秒杀“直播带货”的便宜商品吗？问题背后是非复杂值得探讨，但有一个答案却很简单：互联网巨头的逐利本质使然。阿里被罚目的之一是促进行业公平竞争发展，而更深层目的则是要垄断巨头们加强自身的社会价值属性。相比于阿里，贝壳未来面临的监管要求和压力会更大，房住不炒已经是全国从上到下的普遍共识。贝壳的经营本质仍然脱离不了以房屋成交价比例收取佣金的逻辑，房价涨佣金高、平台费高，当然包括硬怼贝壳的安居客也是如此。当房产中介处于分散经营、线下割据、线上线下不能统一时，房价上涨只能归结于房企和地方的“面粉+面包”互动主推，而贝壳一旦成为房产中介的统一者，社区门店的互联网化推动者，它所面临的监管压力还会小吗？面对姚劲波的举报，贝壳在媒体上回应只有寥寥数语，“自创立起，贝壳坚持依法经营，完善合规体系，以科技驱动行业良性发展。”