马上消金麻烦了！被点名“七宗罪”，上市咋搞？
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日前，我国银保监会消费者权益保护局发布了《关于马上消费金融股份有限公司侵害消费者合法权益的通报》。
根据通报，杠杆游戏发现，马上消金存在7大方面侵害消费者合法权益的行为。
今天，我一方面谈谈这7方面；一方面根据马上消金的年度审计报告，起底一下这家企业。
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马上消金如何侵害消费者权益？背后有何信号？
监管和以前比，可以说有了进步。
近几个月，约谈、公开曝光、罚款、反垄断调查……各种形式都有，平台经济的不合规、违规收集用户信息、各种形式的垄断、侵害消费者权益的行为，受到前所未有的惩戒。
2021年端午，轮到科技金融巨头马上消金了，根据通报，主要有这7大方面的问题：
第一，营销宣传存在夸大误导，告知义务履行不充分。比如通报举例，马上消金“安逸花”APP宣传存在夸大误导，首页有“超低利率”的宣传表述，实际贷款年利率为7.2%-36%。
还如“极速放款权益”弹窗显示“免费领取”，点击则将消费者导入联合贷款审贷流程。
以某笔安逸花APP借款测试为例，贷款由马上消金和银行联合出资，由保险公司承保，整个贷款申请流程没有事前告知投保个人保证保险所需费用，也没有对关键保险条款的提示和说明。
第二，产品定价管理不规范，个别服务定价不合理。比如，马上消金将对借款人实际收取的贷款利息、罚息、提前还款手续费等综合资金成本超过36%的部分作为“溢缴款”管理，在合同中约定借款人可申领溢缴款，但未在客户端以显著方式告知借款人，存在部分借款人贷款已还清，但溢缴款未返还到借款人账户的情况。
第三，学生贷款管理不规范，执行存在偏差。通报举例，某借款人的母亲通过客服电话要求注销账户，询问如果知悉借款人为学生，是否会停止向其贷款。
公司客服回复，即使是学生，如果是本人的真实意愿，且年龄在18周岁以上、60周岁以下，经系统审核通过可向其放款，最终以APP系统审核为准。
第四，合作商管理制度不健全，管控不严。比如对合作商及门店的风险限额管理缺少制度规范。与医美商户的合作合同缺少对培训事项的约定，贷款限额设置不科学、不合理。
第五，联合贷款管理不规范，存在监管套利行为。存在将贷款利息作为服务费支付给合作银行的情况，如与某银行在合作协议中约定，将利息的一部分转化为向该银行支付的金融服务费，年化费率1.5%。
在与合作银行开展的联合贷款业务中，马上消金汇集借款人保费并定期划转至合作保险公司，属代收代付保费行为，但自身并无保险中介资质。后在业务环节中加入保险经纪公司，但并未改变代收代付保费的行为性质，存在监管套利。
第六，催收管理不到位，存在不合规催收。电话催收存在向无关第三方透露借款人信息及侮辱、攻击等情况。
第七，消费者权益保护体制机制不完善，部分职能未落实到位。比如马上消金的“安逸花”APP、部分第三方合作平台贷款申请页面展示的利率未折算为年化形式。
公司官网产品信息、定价及服务内容公示中提前还款费用标准披露不明确。《隐私政策》收集客户信息不符合“必要”原则，如向客户收集“短信记录”，未对收集的通话记录、设备、地理位置等信息进行时间限定和范围限定。
另外，杠杆游戏注意到3个细节。
第一，这份通报同时发给了银保监分局与地方法人银行保险机构。
第二，通报说：
现将检查中发现的马上消费金融股份有限公司（以下简称马上消金）侵害消费者合法权益行为通报如下……
这句话，以及结合此前的各种新闻我们知道，接下来被通报的消费金融企业、科技金融企业，可能还有不少。
第三，不仅如此，通报还说，银保监会消费者权益保护局将严格依法依规对该公司进行处理——意味着，不仅仅是通报，还有处罚。
此前，互联网企业被罚款的已经有几起。
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马上消金多项指标下滑
根据马上消金2020年度审计报告，马上消金多项指标出现下滑。
比如营收，从2019年的89.53亿元，下滑至2020年的76.04亿元。
我们看上图细节，营收下滑13亿元的主要原因是，手续费及佣金支出较多，收入下降。
比如杠杆游戏发现，马上消金2019年续费及佣金支出18亿元，2020年支出接近34亿元。
手续费及佣金收入方面，2019年为28亿多元，2020年下降16亿元出头。
这一增一减，导致2020年的手续费及佣金净收入转负，且负17亿元多，2019年这一数字为正10亿元出头。
这一变化和2020年监管形势的变化可能有密切关系。
营收下滑同时，马上消金的利润指标也随之降低。
如下图，无论营业利润，还是利润总额较2019年均下降。最终的净利润，从2019年8.53亿元，下滑至2020年的7.12亿元。
同时杠杆游戏还注意到，马上消金的总资产2020年为525亿元，比2019年的548亿元，略微降低。
马上消金的应收账款，从2019年末的的4.79亿元，升至2020年的6.24亿元。
如上图，主要是应收联合贷款项从2019年末的2亿元出头，增加至2020年末的6亿元出头。
多少可以收回来，多少永远收不回？
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还能冲击上市吗？
2020年9月，银保监会官网公布了一则消息，重庆银保监局原则上同意马上消费金融公司首次公开发行A股股票，发行募集资金扣除发行费用后，应全部用于补充公司核心一级资本。
马上消金，是银保监会当时批准成立的26家消费金融公司之一。按照其官网的介绍，2015年6月正式开业，于2016、2017、2018年分别完成三次增资扩股，注册资本金达40亿元。
股东包括重庆百货大楼股份有限公司、北京中关村科金技术有限公司、物美科技集团有限公司、重庆银行股份有限公司、阳光财产保险股份有限公司、浙江中国小商品城集团股份有限公司，以及新一轮战略投资者中金公司、中信建投及重庆两江新区等央企与地方国资背景资本。
在消费金融公司阵营中，马上消金算第一梯队，注册资本仅次于刚获批开业的蚂蚁消金，以及已经开业的捷信消金、平安消金。
此前，行业大哥捷信消费金融原本在2019年7月向港交所递交了上市申请，不过2019年11月撤回了申请。
2020年，马上消金获得重庆银保监的路条，曾给人很多遐想，马上消金的估值也跻身独角兽前列。
后来我们知道，蚂蚁集团上市最后一刻被叫停，然后掀起了针对互联网巨头、互联网金融的深入整顿。
科技金融企业从诞生起，就有很多质疑，各种投诉络绎不绝。
除了这次点名通报，其实2019年时17款金融类App因收集个人信息就被点名，马上消金旗下的安逸花就在其列。
按照目前的形势，马上消金解决目前的大麻烦，可能就要一点时间。
至于上市……
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