对话富达国际丛黎：有关养老，你想知道的答案在这里

近期接二连三的大新闻，包括延迟退休，人口普查数据的发布和“三孩政策”的出台，种种迹象都表明我国的老龄化和少子化现象都逐渐严峻。这些话题引起了大家在网上的广泛热议，我们微信后台也收到了不少热心粉丝的留言。

关于这些政策到底会怎样影响到大家的养老生活，我们应该做好哪些准备应对这些变化？今天我们连线了富达国际北京代表处首席代表，养老问题专家——丛黎女士来解答大家最关心的几个问题。

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Q1

今天我们先来聊聊最近流行起来的两个新词汇：现代社会的“内卷”现象，让一部分年轻人选择“躺平”的生活方式。能不能聊聊你对此的解读？

最近我也是经常听到这两个词汇。其实“内卷”本来是一个学术概念，现在演化成一个社会现象，可以理解为一种非必要的内部竞争。之所以能够引起年轻一代的共鸣，也是因为“内卷”反映了年轻一代共同面临的心理压力和处境。

丛黎：

所以有一部分年轻人为了跳出“内卷”的漩涡，选择了“躺平”的生活方式。从我个人而言我觉得这是每个人的人生选择，不置可否。但我们可以做一下简单的分析：“躺平”本身也分为积极躺平和消极躺平。消极躺平就是放弃奋斗，只想消极应对生活。而积极躺平，则是客观衡量自身，你拥有的大于你想要的。那就要从开源和节流两个角度来看。

躺平也是有条件的，离不开合理规划。从开源端来看，增加被动收入或者说“睡后收入”，比如提前购入可以产生正向现金流的优质资产或者坚持长期定投；从节流端来看，要做到先存后花，减少不必要的支出。

海外其实早就流行一种"F.I.R.E"的模式，这里不是“解雇”或者“火”的意思，而是financial independence，retire early（财务独立，提前退休）的缩写，反映的就是这种积极躺平的做法。先通过努力奋斗攒够一年生活费的25倍，通过合理的财务规划，实现被动收入能够覆盖生活成本的做法。但前提是要先努力奋斗，才能实现提早退休。

划重点：消极躺平不可取，积极躺平靠规划，努力奋斗是前提，开源节流是基础。

Q2

还有一位热心网友提问，生老病死的人生四大问题，其中关于“老”这一点，其实不只是一个关于“钱”的问题，更重要的是一种意识，请问富达对培养年轻人提前制定养老计划有什么建议和举措？

其实通过富达过去连续三年发布的《中国养老前景调查报告》，我们发现了年轻一代的养老意识呈现明显逐年上升的趋势。这是值得欣喜和肯定的好事，但我们也发现年轻一代对如何落实到实际行动中，还是有不少疑问和阻碍。

丛黎：

总结来说，主要有三点阻碍，相对应的，我们也有三条建议来应对。

障碍1：中国传统观念是养儿防老。在这个几千年的观念下，年轻一代对于未来养老的意识就会相应淡薄，觉得这是个离他们还很久远的事情；

障碍2：个人支出的优先级。我们的报告有个数据就是年轻一代的费用支出顺序通常是子女、父母、买房，最后才是自己。尤其是最近“三孩政策”的发布，人们会更加担心水涨船高的育儿成本让自己没有额外的钱去考虑自身养老问题。

障碍3：个人养老储备这个观念其实也就是近几年的时间才被广泛提及的。目前中国的养老体系建设还在不断完善中，随着第三支柱的进一步发展和扩容，有关养老的市场化解决方案会越来越成熟，也会为年轻一代提供更好的更专业养老储备解决方案。

关于建议，借鉴富达在全球多年的养老金管理经验，这里有三点供年轻一代参考。

对策1：及早做储备。我们看到数据显示每晚十年做养老储备，需要进行3倍储备来实现最终达标。

对策2：从小额做起。不要小看每一笔小钱的投资，打个比方每周投资一杯奶茶的钱，退休后就可以多拿7万多，还是很可观的。

对策3：根据自己的实际情况明确目标。通过富达国际发布的“退休储蓄黄金法则”这个简单易行的小工具，它是采取简单倍数的方式来帮助不同年龄段的人群设立目标，就可以知道自己离养老目标的距离，再根据自己的目标制定相对应的方案。

所以年轻一代不光只是照顾家人，也要好好的心疼一下自己，及早做好养老储备，帮助自己优雅的老去。

划重点：养儿未必能防老，未雨绸缪须趁早，明确目标不迷路，积少成多水穿石

Q3

在如何采取实际行动方面，我们还想知道的更多。有另一位网友提问：在当下这个低利率和流动性泛滥的时代，面对高波动和高估值的股票以及低收益率的债券，该如何进行恰当的资产配置？

其实经过多轮周期，我们看到市场上的短期波动对长期趋势的影响没那么大。可以通过长期定投的投资方式来平滑短期波动带来的风险和影响。

丛黎：

年轻一代做养老投资还是需要遵循分散投资的理念，不能只注重高收益，忽视高风险，也不能为了降低风险，只投资收益率低的产品。需要做一个组合资产配置来合理的投资。每个年龄段的风险承受能力是不同的，比如对于年轻一代来说，承受风险的能力是超过年长一代的，因为有着更积极乐观的成长空间，所以可以适当多配置一些风险类资产。

我们看到全球养老金市场发展的比较成熟的海外市场，就有不少值得借鉴的经验。比如美国在过去30-40年的进程中，逐步完善的第三支柱，尤其是养老目标日期基金（TDF) 产品，就根据不同年龄段调整各类资产的配置结构。比如在年轻阶段增加风险资产的配置，而随着年龄逐渐增加，逐渐降低风险资产的占比，增加低风险资产的配置。

划重点：短期波动不扰长期趋势，根据年龄分散投资和平衡风险。

获奖者名单公布：

在5月20日富达国际FIL公众号发布的《人口数据公布了，你的“养老规划”进展如何了？（内含福利）》的文章中，感谢所有参与提问的热心读者，这些问题都在我们过去的几期文章中得到关注和解答。下面是三位获奖的幸运读者，他们的微信昵称为：

张玮

海绵宝宝

Goryachiy Sneg (热雪）

获奖粉丝将获赠由富达投资大师乔尔·蒂林哈斯特撰写的《大钱细思》一本，随后请在后台留言与小编取得联系并安排寄送细节。

*活动最终解释权归富达国际所有。

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