英伟达GTC是AI的新起点，还是转折点

再过24个小时，英伟达2024 GTC AI大会，即将在美国加州圣何塞召开。该公司的机器学习研究员Bojan Tunguz，将它描述为“AI的伍德斯托克”，暗示它将历史性地成为这个时代的集体想象。的确，GTC大会已经越来越具有观赏性。AI创业者、企业家、科学家，更不用说巨头，已经成为我们这个时代的摇滚明星。北京时间3月19日（周二）4时至6时，英伟达创始人黄仁勋将发表他的主题演讲，分享塑造未来的AI突破。正在训练下一代大模型的技术合作伙伴们，肯定想听听最新最强大的B100，比他在两年前的GTC大会上发布的H100，究竟能强出多少；微软、Meta与亚马逊等科技巨头的心里，还打着小算盘，对比一下自己研发的AI芯片，能在多大程度上实现替代。扎克伯格曾称，到2024年底，他将拥有大约35万个H100，肯定也想要B100，但最想要的终究还是自己的MTIA，已经找了台积电代工，这个月又飞去韩国拜访了三星。2024 GTC汇集了当今AI界的名人，包括OpenAI的首席运营官Brad Lightcap，OpenAI竞争对手Mistral AI的首席执行官Arthur Mensch，马斯克的xAI的联合创始人Christian Szegedy等。最值得关注的则是Transformer八子。他们将于北京时间3月21日(周四)的2时开始，与黄仁勋一起展开一场50分钟的圆桌讨论。自那篇著名开创性论文《Attention is All You Need》发表后至今，所有八位作者，都已经离开了谷歌，他们目前的身份分别是：行业观察者将会在这场对话中，寻找任何可能的迹象，借此判断通用人工智能的走向：未来的人工智能，是否只有大型语言模型，是否只有Transformer框架？Ashish和Niki此前曾与谷歌的同事离职创立Adept AI，目标是打造通用人工智能（AGI），去年底又离开创办了Essential AI。不知道他们遇到了什么问题？但投资者在观赏之余，也带着满腹狐疑而来。市场期待今年英伟达GTC大会，消除一段时间以来围绕英伟达估值的一些不确定性，也为AI的下一个阶段设定基调。对人工智能的亢奋，不仅将英伟达的股价在近12个月内提升3倍，也推高了那些采购了英伟达GPU的云巨头的股价。但积极向生成式AI转型的Adobe，最近交出了一份糟糕的财报，提醒市场，采购这些算力的应用层公司，目前AI货币化的难度要大于那些做基础设施的。如果AI应用长期处于大爆炸之后的依然混沌的“原始汤”阶段，而物种大爆发和杀手级应用迟迟不出现的话，推理需求的增长就会低于预期，采购昂贵的GPU的底气就会不足。木头姐的质疑更具煽动性。她将现在的英伟达比作互联网泡沫崩溃前夕的思科。英伟达被生成式AI历史性地推到这个高位，正如当年的思科，是网络基础设施市场的主导者，在互联网最疯狂的时期被推至顶点。当网络部署高峰过去，竞争者进入，思科股价一路直下，至今没有缓过来。市场担心英伟达也会跌去一半。英伟达面临需求放缓，也面临更强的市场竞争。根据Omdia的数据，2023 年，英伟达售出了全球数据中心约78%的AI芯片，高于2022年的63%；但H100的供应等待时间，已经从2023年底的11个月，降至现在的4个月。今年，一家名叫Groq的初创芯片及模型企业，宣称其研的LPU（语言处理单元）是革命性的，推理速度是英伟达GPU的 10倍。推理效率与总拥有成本越来越受关注，它关系到商业模式的可持续性，也是各大科技巨头与芯片设计独角兽企业的创新方向。地缘因素还让英伟达在中国和更多相关市场的潜在风险，更加难以琢磨，以至于英伟达的财报里，充斥着地缘政治风险的分析与警示。面对这次GTC，华尔街太想知道，今年一季度还没完，英伟达股价就涨了80%，如此疯狂的增长趋势，是否还可以继续下去了。在TikTok 和 Reddit 上，人们开始争论，现在投资是否为时已晚。答案不仅对英伟达，对科技股，而且对整个市场都会产生影响。在经历对战争、疫情的失落后，一年多前世界在短短100天内，似乎在经历一次大发现，获得了超导、核聚变与ChatGPT。现在，唯一的亮点只剩下AI了。美国科技七巨头，风险投资市场，大国之间，争夺的AI，真的是如他们所期待的正在逼近的超级智能吗？或者这仅仅是一种FOMO情绪，身处一场短期高估的科技炒作？英伟达的场子，已经成为硅谷最重要的“春晚”，其重要性已经超过了苹果、微软、谷歌所有的开发者大会和产品发布活动。英伟达已经被历史性地推到了今年的地位。自2012年前后，研究者发现GPU更适合AI研究后，英伟达成为了最大的赢家，从学术界到产业界，几乎支撑了整个AI领域的研发。马斯克念念不忘自己还在OpenAI时，黄仁勋亲自送货上门的那一幕。当英伟达最新一次年报公布，所有的财务指标都超预期时，华尔街松了一口气，英伟达拯救了整个世界。目前为止AI最终的突破性进展，是所谓“苦涩的教训”魔咒的结果，即通过扩大算力的搜索和学习来实现的，它让扩展定律成为大模型的金科玉律，也成就了所谓“黄氏定律”，英伟达称之为在过去的十年让GPU单芯片性能增长了千倍，超越了摩尔定律。黄氏定律能持续下去吗？它不仅仅是英伟达把产品迭代的周期从两年缩短到一年，接下来会发布B100， B200，更重要的是AI吹过的牛和那些不断炸裂的Demo, 最终能否落地和兑现，或者还要多久。24小时后即将开幕的2024 GTC AI大会，将是英伟达历史上最重要的一次大会，也是硅谷最重要的一次大会。