东芝/西数 四日市产线出现晶圆损失，将影响第四季后半至明年第一季的NAND Flash供需

东芝/西数四日市产线出现晶圆损失，将影响第四季后半至明年第一季的NAND Flash供需

原创 2017-10-13 杨文得 CINNO

根据CINNO Research从内存供应链业者所掌握到的最新消息，九月底发生东芝与西数在四日市市的NAND Flash合资厂因晶圆制造流程出现瑕疵以至于出现大批量晶圆报废的现象。

据估计，受冲击的产线大部分集中在最新的3D-NAND Flash以及少部份的15nm 2D-NAND产能，影响两间公司合计约8-9万片的12吋产能，因此我们预期10月以及11月的产能供给将出现短缺的现象，12月后的情况将视复工运作的情况以及3D-NAND Flash良率的进展而定。

CINNO Research副总经理杨文得认为，虽然第四季各项NAND Flash相关合约价格多在此一突发事件前谈妥，对于短线各大智能型手机OEM的价格波动影响不大，然而最大的隐忧在于日前苹果调升了对于iPhone8 Plus的需求，再加上iPhone X需求蓄势待发，购机需求将从今年第四季延伸至明年第一季，而我们认为第四季整体iPhone的出货量将冲上8,300万只以上，其中iPhone8 Plus也上修至1,500万只，iPhone X的出货量将有机会达到3,500万外，明年第一季的iPhone X出货量更是上看4000万只。

因此在苹果迫切巩固货源的强势手段下，供货商势必得以满足苹果供应为优先指导方针，因此供货排挤的效应势预计也将从11月开始发酵，对于目前供货吃紧的渠道市场将更为严峻。

在综合考虑3D-NAND Flash良率提升速度以及此一突发事件的影响，我们认为从今年初以来供不应求的NAND Flash市况有很大的机率将延伸至明年第一季。