免税征途的暗战

【品橙旅游】近日，江西省政府印发《江西省旅游产业高质量发展三年行动计划》。计划中提到支持南昌、景德镇、赣州等地设立国际旅游免税购物区。一时间关于景德镇建设“景区免税购物店”的猜测不绝于耳，引发热议。截至目前，江西省方面并没有进一步详细说明。

如果景德镇免税购物区设立在景区内，这将是国内首家落地于景区、景点的免税购物店。近年来，随着出入境游的快速升温，国内免税市场也随之步入发展快车道，2018年销售总额突破400亿元大关，各路资本竞相进入想要分一杯“羹”。

中国国旅的霸主地位

过去一年里，中国国旅的免税业务取得了亮眼的成绩。年报显示，免税业务贡献营业收入达到332.27亿元，占公司营业收入的70.69%。尤其是在将海免、日上上海收入囊中后，日上免税被中国国旅一网打尽，使得中国国旅在国内免税市场占有率不断提升，霸主地位日益凸显。

2018年是中国国旅免税业务取得突破性进展的一年。尤其是在海南免税市场中，表现极为优异。

2018年2月，中国国旅完成对日上上海 51%股权的并购。7月，又拿下了上海浦东国际机场和虹桥国际机场 7 年免税业务经营权。

除此以外，它还成功获得嘉年华旗下歌诗达邮轮免税经营权，北京大兴国际机场国际名品和香化标段12个店铺的经营权，以及中标虹桥机场T2国内隔离区南侧轻奢时尚品牌区等。

9月，中国旅游集团总部正式从北京迁入海口，注册资本高达158亿元，成为海南省百日大招商(项目)活动中的一大亮点。为此，海南省国资委也为其送上一份欢迎“大礼”，将其持有的海南省免税品有限公司（以下简称“海免”）51%股权无偿划转给中国旅游集团，中国旅游集团成为海免公司的控股股东。同时，中国旅游集团也将其持有的中国国旅3904.9510万股股份(占公司总股本的2%)无偿划转给海南省国资委。足以见得，双方都诚意满满。

自国际自由贸易港确立以后，海南省的免税市场的发展也一路高歌。数据显示，从2011年至2018年，海南免税销售额由9.86亿元增长至101亿元，年平均增长39%，购物人数由48.36万人次增长到288万人次。截至2018年底，海南离岛免税店累计实现免税销售额407亿元，购物人数1273万人次。

10月，海南省财政部印发《支持海南全面深化改革开放有关财税政策的实施方案》。海南省财政厅厅长王惠平表示，实施方案赋予了海南省一揽子极具含金量的财税政策，既有真金白银的资金支持，又有重大突破的优惠政策。

在此之前，海南省拥有免税牌照的仅有中国国旅旗下的中免和海南省国资委旗下的海免两家，原本在海南的唯一竞争对手成为“一家人”后，中国国旅在海南免税行业的“霸主”之位无可争议。

2018年12月，中国国旅发布公告，把旗下国旅总社转让给控股股东中国旅游集团，表示要退出旅行社业务，聚焦免税主业。转让完成后，中国国旅彻底转型为免税企业。

2019年，中国国旅扩张的脚步没有停止。

在各方政策利好的背景下，中国国旅在海南免税市场的版图进一步扩大。2019年1月，隶属于海免旗下的海南海口、博鳌的两家免税店正式开业。另外，已开业多年的海南美兰机场免税店和三亚免税店分别由海免和中免集团运营。所以，海南的免税市场还是控制在中国国旅手中。

5月，中免集团北京首家市内免税店在蓝色港湾悄然开业。根据中免集团官网发布的消息，除了北京市内免税店外，仅5月当月，还设立了青岛、厦门、大连三地的市内免税店，而在香港、澳门、上海等地也加快了市内店的商业布局。事实上，中免曾先后在北京、上海、大连开设过市内免税店，但因为经营业绩不佳，上海市和大连市店先后注销。对于市内免税店恢复开业，中免公司表示，这是近年来，伴随着国家“一带一路”战略措施的逐步深入，入境商务和休闲旅客数量稳步增长，市内免税店的市场空间更趋成熟。

近期业界传出消息称，在日前商务部召开的推进消费升级工作现场会上，部分地方也正向相关部门争取将市内免税店的购物人群进一步放宽至境内人士。更有观点认为，此前海南离岛免税政策已经将内地居民纳入离岛旅客的范畴中，也给了市内免税店政策放宽提供了参考样本。

凯撒旅游触电免税业务

除了国旅，饱受“低利润”之苦的其他旅游企业也希望可以在免税业务方面分一杯羹。

因受限于“免税牌照”这一难以逾越的行业门槛，国内有资格开免税店的企业十分有限，入股免税企业成了其他企业介入“免税业务”的最佳途径。

近日，凯撒旅游宣布与中国出国人员服务有限公司(简称“中出服”)达成合作，入股天津国际邮轮母港进境免税店。这是继上海吴淞口国际邮轮港口岸免税店之后的又一落地的邮轮港进境免税店。此次和中出服联手，也是凯撒旅游首次触电免税业务。

凯撒旅游相关负责人向品橙旅游表示，凯撒旅游的业务性质和出入境免税购物环节有着天然的衔接。多年来所积累的经验也使其对客户所钟爱的，全球各地有特色、有质量、有价值的旅游购物产品有很好的了解。天津港是中国邮轮旅游最重要的母港之一，也是凯撒多个特色环球产品的始发站，具有标志性的意义。选择投资天津港入境免税店并支持运营，也是其战略布局邮轮旅游产业链的重要举措。

此外，凯撒旅游相关负责人还透露，免税购物一直都是旅游过程中重要环节。目前在国内市场开展的免税业务中，除了机场、港口、边境口岸免税店外，还有针对回国旅客的国人市内免税店，凯撒旅游希望有更多的机会能够参与不同旅游目的地的上下游环节中。

本次的合作伙伴中出服是第一家全国性免税运营企业，在免税领域拥有近40年经验，从运营、品牌、全国渠道布局等多方面都拥有独特的优势。正因为如此，被多家企业看中，纷纷与其开展合作。

2019年4月，寺库宣布与中出服达成合作，前者入股中出服旗下江苏中服免税品有限公司，正式进军免税品消费行业。电商布局新零售已不是新鲜事，作为瞄准高端消费群体的寺库做起了免税店的生意也完全合乎情理。

风口上的深免和珠免

相对来说，珠海免税企业集团（以下简称“珠免”）和深圳市国有免税商品有限公司（以下简称“深免”）似乎低调了许多，其实它们的步伐一点也没有怠慢。尤其是迎着粤港澳的发展机遇，势必会迎来新一轮的发展期。

2018年10月，珠免倾力打造的港珠澳大桥珠港口岸出境免税店正式开业。一直以来，珠免主要在珠海口岸经营免税店。但在2017年，珠免力压竞争对手，获得天津滨海国际机场进境免税业务项目招标5年经营权，实现了其在免税业务地域上的历史性突破，也填补了其成立30年来在机场免税业务上的空白。当然，为了夺标，珠免也付出了巨大的代价。

在珠免“十三五”发展战略规划中，到2020年将实现40亿元的营业总额。为确保目标的有效落地，珠免积极对外拓展合作伙伴。目前已携手海航进行战略合作，为下一步布局全国性免税业务、参与国际免税项目奠定了基础。

反观深免，也是步履不停。

2018年初，深免中标深圳福田口岸、皇岗口岸、沙头角口岸和文锦渡口岸4个进境免税店的经营权，进一步巩固了企业本地经营阵地；9月，深免与深圳市航运集团有限公司合力打造的全国首家海上高速客运船舶免税店——国免鹏星船舶免税店正式开业；12月，深圳免税集团与招商蛇口达成战略合作意向。

此外，深免也开始了“南雁北飞”的步伐。2019年3月，河北省商务厅与深圳免税集团签署战略合作协议。河北省政府副省长夏延军表示，河北省商务厅期待与深圳免税集团有更广阔的合作空间，在机场、市区、船舶和邮轮免税店等方面探索更深入的合作模式。

同时，深免也获得了上海吴淞口国际邮轮港口岸进境免税店的经营权。这样，国内首家邮轮港进境免税店的经营也落到了深免手上。深圳免税集团董事长陈少群指出，此次合作协议畅叙了未来合作的新篇章，为深港澳船舶免税业态迈上世界邮轮免税业态的新台阶奠定了坚实的基础，也标志着双方在多元化的业务方向上形成战略合作。

前景可期

当下，中国免税市场规模正处于加速增长期。2018年，中国免税行业销售额达到395亿元，接近400亿元大关，增速高达27.3%。根据麦肯锡数据显示，2018年中国消费者境内外购买奢侈品总额约7,700亿元人民币，占全球奢侈品消费总额的32%，是全球最大的奢侈品购买群体。

凯撒旅游相关负责人表示，从全球来看，免税市场正在逐渐从“中国人”的客群市场，转向“中国”这个地域市场。尤其是伴随国家吸引消费回流政策的进一步深入推进，这种趋势将会越来越明显。在此基础上，中国的免税市场在经历了大型机场、离岛免税的两次突破性飞跃后，应该很快会迎来以中国消费者为主要客群的市内免税店的春天。

业内专家表示，国内出境和免税市场仍处在较低渗透阶段，国门出境享受免税政策成为主要免税消费群体，市内免税店的场景开放后，从机场碎片化消费时间到商贸休闲购物的体量升级，将免税与休闲结合，充分挖掘到消费者在国内外商品的需求。与韩国免税购物渠道相比，中国市内免税市场开发空间较大。由于机场免税店购物时间以及购物空间有限，市内店相对来说在时间和空间上优势更明显，更有利于商品的展示和销售。从韩国免税市场消费结构来看，有50%的免税消费是发生在市内免税店，其次才是机场和离岛。目前，国内免税销售收入中，机场+口岸+机上免税贡献约73.2%，离岛免税约占26.2%，市内免税店占比不到1%。所以，市内免税市场开发空间仍非常广阔。

近两年，各个国家对代购的管控越发严厉。以韩国为例，为整顿“代购”市场，韩国关税厅于5月宣布，将出台严惩措施，针对那些3个月内5次以上取消机票、购买5000万韩元以上免税化妆品等免税商品的外国人，采取一年内不得购买免税商品的禁令，并对这些人展开跟踪调查，以查清他们是否与黑市上的大型零售商有勾结。在境外代购政策开始全面收紧的背景下，恰恰为国内的免税市场赢得了更多的机会。

值得注意的是，2017年，海航以百亿人民币收购全球最大的免税品零售商Dufry的16.79%股权，成为其第一大股东。未来，珠免、海航、Dufry能碰撞出怎样的火花，也是非常令人期待。

随着鼓励境外消费回流政策的推动，更多企业的进入，竞争势必会加剧，未来格局如何变化，品橙旅游拭目以待。