本文是《中国工业经济》第761篇观点精粹。查阅论文原文和数据等附件，请访问《中国工业经济》网站或登陆中国知网下载。
作者：岳崴，王雄，张强
单位：湖南大学金融与统计学院，中南大学商学院
原文刊发：《中国工业经济》2021年第10期，原标题为《健康风险、医疗保险与家庭财务脆弱性》。
2020年3月6日习近平总书记在决战决胜脱贫攻坚座谈会上强调，要加快建立返贫监测，对脱贫不平稳户、边缘易致贫户以及因疫情或其他原因收入骤减或支出骤增户加强监测。虽然目前我国扶贫事业取得了显著成绩，但是仍有存在返贫风险的近200万和存在致贫风险的近300万人群。防范贫困边缘户致贫返贫，建立科学的事前监测机制，是当前亟需解决的重要问题。虽然贫困边缘户人均收入高于最低生活保障线，净收入能承担基本生活支出，但是承受风险能力极弱，在不确定性冲击下极易致贫返贫。“因病致贫，因病返贫”是当前我国脱贫攻坚和巩固脱贫成果重点关注的问题。虽然扶贫攻坚取得了全面胜利，但是仍存在一定数量的临贫易贫人群。该部分群体处于非贫困状态，但是应对经济不确定性能力较差而呈现出脆弱性特征。
家庭财务脆弱性被定义为不确定性冲击下无法承担各项支出的财务状态(Lusardi et al., 2011)。不可持续的借债行为、缺乏平滑性的消费行为、缺乏有效的风险管理手段被认为是导致家庭财务脆弱性的主要原因。家庭财务脆弱性程度的决定因素中，除了负面冲击导致的收入不确定性外，健康风险引起的非预期支出影响较大(Anderloni et al.,2012)。健康风险作为重要的背景风险，对家庭经济行为和财务状况具有极其重要的影响。一方面，健康风险通过产生非预期的支出直接作用于家庭财务状况。另一方面，健康风险将通过影响家庭劳动参与行为，对家庭财务脆弱性产生间接影响（廖宇航，2019）。因为健康无法储蓄和跨期配置，健康风险无法通过资产组合配置来分散，并且对家庭消费行为产生显著影响(何兴强和史卫，2014)。
医疗保险是有效转移健康风险的重要工具。然而，医疗保险对家庭财务状况的影响同时存在“风险补偿效应”和“资产损失效应”的双重作用(刘子宁等,2019)。医疗保险的风险补偿效应会降低健康风险导致的家庭医疗负担，面临的健康风险敞口缩小，流动资产更容易覆盖因健康不确定性而造成的家庭非预期支出，家庭财务脆弱性程度将会降低。与之相反，根据生命周期理论，考虑医疗保险会降低当前预防性储蓄动机，增加当前预期消费支出，对储蓄行为存在挤出效应，家庭会降低持有流动性资产，增加家庭财务脆弱性。同时，医疗保险的保费会增加家庭必要消费支出，对家庭资产存在“侵蚀效应”(刘子宁等,2019)。医疗保险对家庭财务脆弱性到底存在正向还是负向的影响，取决于医疗保险的保障水平和相对保费负担。因而，不同保障水平的医疗保险选择对家庭财务脆弱性的影响会存在明显差异。我国医疗保险体系主要包含居民医疗保险（包含城镇居民医疗和新型农村合作医疗）、职工医疗保险、商业医疗保险。其中职工医疗保险与就业关联，参保行为取决于就业状态而无法由家庭自主选择，而居民医疗保险和商业医疗保险可由家庭自主决策选择。
岳崴、王雄和张强发表在《中国工业经济》2021年第10期的《健康风险、医疗保险与家庭财务脆弱性》聚焦健康风险和居民医保、商业医保参保行为与家庭财务脆弱性之间关系，研究表明，健康风险会显著增加家庭财务脆弱性；商业医保对家庭财务脆弱性有显著的改善作用，并且会降低健康风险对家庭财务脆弱性的边际影响；然而从净效应来看，居民医保无法改善家庭财务脆弱性，原因可能是参与群体为非职工的城乡居民，家庭居民医疗保险保费支出在家庭可支配收入所占比例较高且保障水平相对有限；但居民医保与健康风险的交互效应为负，这意味着参与居民医保会一定程度削弱了健康风险对家庭财务脆弱性的影响。
虽然理论上城乡居民医疗保险应减少家庭医疗负担，对改善家庭财务状态具有积极的影响，但是我们的结论和相关文献结论均显示居民医疗保险对减少家庭医疗负担方面没有积极作用，反而因为逐年递增的保险成本减少了家庭可支配收入。应进一步从价格补贴和补偿机制两个方面完善城乡居民医疗保险制度。以家庭人均收入为参照，用家庭人均收入相关的保费补贴替代等额的保费补贴，对于人均收入较低的家庭进行较高的保费补贴。从医疗费用补偿制度的起付线、封顶线、药品目录、诊疗项目、医疗服务设施标准等方面进行参量调整，提高居民医疗保险补偿水平，更大程度转移家庭医疗支出风险。另外，应健全大病保险制度。非预期的高额医疗支出是造成家庭财务状况恶化的重要原因。为了最大程度降低健康风险所引起的不确定支出，应尽快完善基本大病保险制度，以尽量避免家庭发生灾难性医疗支出为目标，合理设计大病保险补偿方案，增加保障的疾病种类和报销比例，最大限度降低家庭医疗费用负担，同时完善大病医保与基本医疗保险的衔接机制，建立大病信息通报制度，强化政策联动，强化对医疗机构和医疗费用的的管控，有效利用医保基金资金，切实降低健康风险对家庭经济生活的影响。
商业医疗保险在覆盖的疾病种类和补偿报销均多于社会医疗保险，是家庭转移健康风险的有效手段。价格较高是制约家庭商业保险需求的重要因素。因而，可以对商业医疗保险实施个人税收延递政策，允许个人税前列支家庭商业医疗总费用，减少商业医疗保险造成的较高费用负担，从而可以极大的刺激家庭参与商业医保的行为。
（以上内容仅代表作者本人观点）
论文数据公开情况：论文附件已在《中国工业经济》网站http://ciejournal.ajcass.org/公开，清单如下：公开数据Stata文件
正文未报告部分
如在科研工作中使用了作者提供的数据和程序等附件内容，请务必在研究成果上注明引文和下载附件出处。
参考文献引用范例：
[1]洪银兴，桂 林.公平竞争背景下国有资本做强做优做大路径——马克思资本和市场理论的应用[J].中国工业经济.2021,(1):5-16.
如果研究中使用了未在杂志纸质版刊发、但在杂志官方网站上正式公开发表的数字内容（包括数据、程序、附录文件），请务必在研究成果正文中注明：
数据（及程序等附件）来自洪银兴和桂林（2021），详见《中国工业经济》网站（http://ciejournal.ajcass.org/）附件。
欢迎订阅2022年《中国工业经济》，邮发代号：82—143。2022年将为广大读者呈现更多高质量的前沿成果。诚邀您一起“畅游”学术殿堂。推文主编：覃毅
推文编辑：杨涵淇
《中国工业经济》是应用经济学和管理学类综合性权威理论刊物，重点覆盖国民经济、产业经济、工商管理、案例研究等学科领域，专门刊发以重大前沿理论和现实问题为研究对象的前瞻性、引领性、规范性最优秀研究成果。为国家社会科学基金第一批重点资助期刊，中国社会科学院创新工程首批试点学术期刊；曾荣获第三届国家期刊奖（最高层次奖），中国社会科学院优秀学术期刊特别奖（2020）、第二至四届优秀期刊奖连续3届一等奖，第三届全国百强报刊；为全国中文核心期刊工业经济类第一名（历年），中国人文社会科学综合评价AMI权威期刊（2014、2018），连续9年荣获中国最具国际影响力学术期刊（2012—2020）称号，是国家自然科学基金委员会管理科学部认定的管理科学A类重要学术期刊（历年），中国工业经济学会核心会刊。
《中国工业经济》官方公众号
微信号：ciejournal
敬请关注杂志官方微信公众号推送内容
阅读全文请访问官方网站：http://ciejournal.ajcass.org/