“快进快出”炒自家股票，国泰君安“老资格”独董终于道歉

券业行家，事实说话。

欢迎留言，如果认同，请传播正能量。

整

理每周券商公告的行家，又发现了一份“不走寻常路”的公告。

头部券商独董“误操作”自家股票，8个交易日里“快进快出”，亏损3.57万。时隔半年多，终于因违规行为向公司和投资者道歉。

这都是啥事啊？

道歉引出违规交易

2月27日，国泰君安发布了一则《关于公司独立董事误操作违规增减持公司股票及致歉的公告》。

公告披露，国泰君安独立董事陈国钢先生此前未持有公司股票。在2020年8月19日（周三），其名下账户通过集中竞价交易方式增持了公司A股股份合计10万股，占公司总股本的0.00112253%，增持总金额为1,967,731元。

时隔八个交易日，该账户又于2020年8月28日（周五）通过集中竞价交易方式将上述股份全部予以减持，减持总金额为1,932,000元。

一进一出，不考虑交易成本，净损失35,731元。

根据国泰君安《公司章程》和相关法律法规，独董增减持公司股份未能及时告知公司，增持股份后6个月内全部减持且减持股份的数量超出所持公司股份总数的25%，属于违规增减持公司股份的行为。

而国泰君安在获悉上述事实后，立即与陈国钢进行了核实。陈国钢于2021年2月26日向公司出具了相关情况说明及致歉声明，称上述增减持股份的行为系其亲属误操作证券账户所致。

国泰君安进一步表示，已要求当事人认真学习公司章程及相关法律法规，严格遵守相关规定，杜绝此类事件发生。公司也将引以为戒，进一步做好法律、法规及规范性文件的宣导和执行工作，督促公司董监高及相关人员规范运作，遵守各项法律、法规及规范性文件的规定，杜绝此类事件再次发生。

独董任内极其活跃

通过国泰君安的高管信息栏，行家找到了独董陈国钢的相关信息。

公开信息显示，陈国钢生于1959年12月，拥有经济学博士头衔和高级会计师资质。早年曾短暂的任教于厦门大学，其后投身业界，长期在中国化工进出口总公司担任财务管理工作。2010年4月至2015年5月，历任新华人寿首席财务官、副总裁兼首席财务官；2015年5月至2018年8月，担任中国民生投资股份有限公司（简称：中民投）副总裁；2018年9月起担任深圳前海金融资产交易所有限公司（简称：前海金融）首席执行官。

据2019年年报披露，陈国钢彼时在外的任职还包括港股中国动向独董、中粮信托独董，以及两家境外公司的董事。而有媒体称其为“中民投副总裁”的说法并不属实。

行家注意到，陈国钢在2013年1月便已担任国泰君安第四届董事会独董，其后连任。本届董事会应于2019年5月到期，但目前国泰君安未发布换届公告。以此计算，他在国泰君安独董任上已超过八年。

国泰君安近年的公告显示，陈国钢在履职方面颇为积极。

据2019年年报披露，陈国钢亲自参加了全部的11次董事会会议，其中9次以通讯方式参加，但未出席股东大会。

董事会专门委员会述职公告显示，陈国钢为第五届董事会审计委员会主任委员，薪酬考核与提名委员会委员。2019年，他参加这两个委员会的会议的记录也是“全勤”，分别为7次和5次。

2020年内，陈国钢作为独董成员，针对对公司重大事项，至少发布了五次独立意见和两次事前认可意见。

在国泰君安独董任内，陈国钢的薪酬水平也有所提升。国泰君安上市的2015年，其税前薪酬为12万元，2016年升至20.67万元，2017-2019年均为25万元。

监管是否追加处罚

回过头来说说本次误操作事件。

国泰君安最新公司章程修订于2020年6月，但其中未明确提及董监高增持/减持股份的规则。涉及独立董事的相关条款，也只提到“按照法律、行政法规、部门规章及公司股票上市地上市规则的有关规定执行。”

行家翻了翻新《证券法》，其中倒是有如下规定：

第四十四条    上市公司、股票在国务院批准的其他全国性证券交易场所交易的公司持有百分之五以上股份的股东、董事、监事、高级管理人员，将其持有的该公司的股票或者其他具有股权性质的证券在买入后六个月内卖出，或者在卖出后六个月内又买入，由此所得收益归该公司所有，公司董事会应当收回其所得收益。但是，证券公司因购入包销售后剩余股票而持有百分之五以上股份，以及有国务院证券监督管理机构规定的其他情形的除外。

以此来看，这位独董买入股票后“迅速”卖出，的确符合这一条款。针对前述情况，证券法的处罚规则也简洁明了。

第一百八十九条　上市公司、股票在国务院批准的其他全国性证券交易场所交易的公司的董事、监事、高级管理人员、持有该公司百分之五以上股份的股东，违反本法第四十四条的规定，买卖该公司股票或者其他具有股权性质的证券的，给予警告，并处以十万元以上一百万元以下的罚款。

定期梳理监管信息的行家，不止一次遇到上市公司董监高违规减持或短线交易股票的情况。

今年年初，行家在某次周报中就遇到了两起。

其一是汉马科技独董钱立军之子短线交易7,200股，安徽证监局对钱立军采取出具警示函的监管措施，并记入证券期货市场诚信档案。

其二是引力传媒时任独董崔保国短线交易。虽然成交量不大且已主动上缴收益，北京证监局仍对其采取出具警示函的监管措施，并记入证券期货市场诚信档案。

不过，涉及上市券商董监高短线交易的情况，至少最近几年未曾见到。

在公开道歉之后，国泰君安是否会进一步问责？监管方面是否会予以处罚？

年报业绩暂列次席

虽然2020年报尚未正式披露，但“有资格”入选十强的券商，大多已经发布了业绩预告或是快报。目前，券业三甲排名已经初步排定。

营收数据显示，中信证券以543.48亿元雄踞榜首，同比增长25.98%。其次是海通证券，揽收381.55亿元，同比增长9.45%。国泰君安以351.95亿元的营业收入位居第三，同比增幅为17.51%。

净利润方面，中信证券为148.97亿元，同比增长21.82%。国泰君安位列第二，为111.02亿元，同比增幅为28.54%。海通证券以108.75亿元屈居第三，同比增幅为14.20%。

关于业绩增长的原因，国泰君安表示，公司全面贯彻落实“集约、降本、提质、增效”要求，深化改革，主动把握市场发展机遇，推进各项业务稳健发展，取得较好经营业绩。

值得一提的是，以上为初步核算数据，可能与2020年度报告中披露的数据存在差异，预计上述差异幅度不会超过10%。

从这个角度来说，国泰君安是否能稳居榜眼之位，似乎还不能过早下结论。

免责声明：本文仅供信息分享，不构成对任何人的任何投资建议。投资者据此操作，风险自担。

券业行家，服务券商二十年，携手业内顶尖精英，汇聚国内一流商务智慧，与您共同：

探讨财富管理行业格局变化

解析未来券商业务转型“新赛道”

探索打造差异化优势“新机遇”

https://v.qq.com/txp/iframe/player.html?width=500&height=375&auto=0&vid=d07520uwuq2  

券业行家上海交大高金财富论坛

券业人都关注的公众号

数十万同僚的交流平台

期待你的加入

↓↓↓

精彩回顾

券业人的高端人际交流平台

扫码关注了解券业行家

戳这里，与券业行家一起成长！