大佛：行业浪潮中如何立于不败之地
任何一个行业有危必有机，民间借贷行为，已经有上千年历史，有需求就会有市场，有市场就会有专门的网贷暂行办法来约束，有约束后这个行业就会有未来！即使第一批淘金者全部淘汰出局，这个行业依然会存在，这个是由市场的供需关系决定的，非极少数人能改变。现在怼谁也没用，更没必要落井下石，分析行业危机，解决行业问题才是大家最该做的。
一、先说说行业的危机
1、投资大环境真差
目前除了房价依然坚挺外，股、债、汇基本上已经被三杀了，网贷行业在前几年还能独善其身，但随着越来越多的风投方，上市公司，大型的国企，民企进来后，网贷行业哪还能不被大环境影响？比如我们知道最近影响力最大的投之家，其实就是被背后的垃圾上市公司拖累，至少上市公司起了主要因素。
2、备案延期在降低投资人信心
监管政策是一变再变，很多平台花了很大的价钱去做合规，但监管政策一再延期，让部分本该进来的资本望而却步，也导致部分投资人没信心。再加上大环境不好，出问题的平台逐渐增多，从而导致连锁反应，最先阵亡的就是那一批活期平台，恶性循环逐渐开始。
3、流动性危机是多数，诈骗行危机是个案
今年的诈骗危机，都是大型的诈骗，小规模诈骗型的在前几年早被淘汰的差不多了，因为行业目前门槛高，小型的诈骗犯根本连进来的门槛都达不够，所以今年进来的诈骗型公司，主要以垃圾型上市公司为主，这些垃圾公司在实体经营中没钱，就变着法的来不计成本的收购一些中大型P2P平台，规模小的平台那些骗子根本看不上，专挑大中型平台入手，以平台2-3成待收的价格买平台，买完后就发企业贷假标大量圈资金，搞的整个网贷市场获客成本急剧增高，因为他们是诈骗，即使拿出圈钱的10%去获取资金，那些骗子也能拿到至少超过6成以上的待收，正规平台辛辛苦苦赚点利差，哪能有那么多的钱来获取投资人资金，搞成了典型的劣币驱逐良币，市场风气一片狼藉。
部分被收购的大平台出现问题后，表面现象就是部分评级榜单不停中雷，一群所谓的老司机或者资深人士跟着踩雷，踩雷以后，负面舆情进一步扩散，搞的投资人越没信心，普通投资人认为的就是，有那么高大上背景和排名的大中平台都出问题，是不是行业已经不行了，或多或少都会出现信心动摇。
二、平台流动性危机的解决方式
前段时间，常德有位领导对当地金融机构放过一句狠话，其实用在投资人和平台上，也不过分。当时放狠话的内容是，区域内金融机构必须给他们续贷，不续贷的话，连本金都不还；续贷的话还可以还利息，未来还有希望还本金。另外，如果不续贷，他们就要动用纪委核查辖区内金融机构。
当时我看到的第一印象是，很震惊，不过现在回过头来想，不续贷的话，他马上死给你看，续贷的话大家还有可能都活。
回归到网贷话题，对于业务真实的平台来说，因为历史原因存在的一些不规范运作，比如活期，比如原来的宝宝计划等产品，如果投资人不退出，投资人可以继续享有较高利息，还包括以后可以随时退出的类活期产品，甚至包括那些大平台做的债权匹配期限产品。这些都是平台就很容易因为不规范的运作，在目前特殊的环境下出现提现危机等问题。
个人深思后，一个团体里面的人，只有大家都舍一部分，大家才能获得更多。
1、投资人需要舍弃的是投资的流动性
原来的那些宝宝，计划产品，一次性的还原成最原始借款期限的散标，参考就是人人聚财，当时虽然看起来耍流氓，但如果不耍流氓的话，一旦出现提现信用危机，那平台信用彻底丧失，在信用彻底丧失前，还原成真实散标对应期限后，至少流动性风险能降一大半。
2、逾期、坏账的风险
有真实的业务，就会有逾期和坏账，但又涉及到一个变现的回笼问题。逾期的借款人如果有还款意愿可以续贷但又无人投标的状态下，这时候如果平台还强行刚性兜底去完成兑付，就很容易出现提现危机，一旦提现危机出现，平台信用也是彻底破裂。其实只要在信用没彻底破灭以前，平台都依然有救。如果已经没有足够的资金去垫付，就应该趁早打破刚兑。假如平台没足够资金去垫付，又有逾期时，要想大家活下去，就只有像古时候处理瘟疫一样的处理。处理的办法就是去刚兑。尽可能给投资人两次机会按市场价处理逾期不良资产。比如刚逾期的时候按某折处理一次，逾期超过90天以上按极低的价格处理一次。如果这些逾期处理不好，它就会像瘟疫一样的把其他人一起感染，最后直到出现提现危机，大家一起等着清盘或爆雷。特殊时期要想活命，必须特殊处理。
根据以往经验来看，一但一家平台出现提现问题，如果通过立案，法律诉讼途径，最后投资人能回来三成本金就要谢天谢地，如果不走法律诉讼途径，即使有影响力的人一起长期协助处理平台资产，能回来五成的也都要感谢上帝。但是如果在提现危机出现以前，直接打破刚兑，逾期的强制展期或者不垫付继续强撑，一般来说，逾期率能到20%的就已经是很高的了，平台债权一般最长期限也就是三年期的，一直撑下去，对绝大多的人来说，至少能拿到8成以上的本金以及这部分债权的利息。其中逾期后的不良资产处理这一块还另算。
这一块危机化解的前提条件就是业务一定要真实，如果业务是虚假的，再好的方案都是画饼充饥。
三、对于行业诈骗危机如何化解
平台老板在卖平台前一定要把收购方调查清楚，另外对于投资人来说，如果你投了一家已经被收购或者将要被收购的平台，自己要去核查清楚收购方。因为平台有被收购的可能，所以平台以前的测评，评级等都会存在新的不确定的风险，因为你不知道收购平台的买家到底要把平台拿去干啥，而自己又还可能在车上，从这一点考虑，以后也要谨慎投平台的长期债权，这一点方面个人以前冒进了，忽视掉了平台被收购的不确定风险。
最后，现在这个大环境，骂谁没用，落井下石更可耻，要指望上层来帮助平台和投资人，那种想法太幼稚，中美贸易战爆发时，又适逢国内去杠杆，美联储还不停加息，这些压力压到么一个投资人身上时，其实我们每个人都要做好一定的牺牲准备，再加上网贷行业明确要求的去刚兑，所以出现的风险，很多都只能是我们自己承担。
说了这么多，要想大家都能长期的坚强活下去，其实办法也简单，只要底层资产真实，通过打破刚性兑付，投资人牺牲流动性体验，把以前不规范期限产品还原成最原始的借款期限，不发生提现危机，平台就会有长期活下去的理由。也只有这样，才能保住绝大多数人的绝大多数投资不遭受损失。万事万物皆在“舍得”之中成就自身。
凡事：不破不立，不塞不流，不止不行。能挺过危机的平台则最好，如果不能挺过危机的，就应该趁早考虑去流动性，再次是去刚兑。“舍得”者,实无所舍,亦无所得,是谓“舍得”。只要资产真实，把流动性和刚兑都去掉，平台就能坚强的活下去，只有活下去，才能拥有更好明天。黑暗都这么久了，离黎明还会远吗？万事万物都是在周期性变化的波峰和波谷中徘徊，现在比拼的就是看谁更多活一口气。
作者简介：乐山大佛，互联网金融专栏作家。欢迎大家关注个人微信公众号:大佛聊互联网金融（ID：lsdf628）。
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