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今晚港股类基金净值更新的是「假期周一+今天周三」的涨跌幅,会发现净值还是上涨的。2. 有朋友问,投资投顾组合的时候,开始组合有一个比例。之后市场涨涨跌跌,比例跟最开始,不就不一样了么?但假设只做分散,那过段时间后,不同资产的比例自然也会有高有低,也就失去了分散。比如说50:50,每年重新再平衡一次。简单方便容易操作。但可能每年不一定有较大的变化。或者一年中,先上涨又下跌,一年下来变化不大,但中途有较大变化。之后如果比例达到60:40或者40:60,就触发一次再平衡。平时365天投顾组合的股票比例在15%,每季度会看看是否偏离度较高,是否需要调仓。目前咱们主动优选、指数增强投顾组合,采用的就是按照估值再平衡。比如说去年,价值风格相对成长风格更便宜,于是组合里配置价值风格的比例较高。未来,如果成长风格更便宜了,组合配置成长风格的比例就会较高。对于指数增强和主动优选投顾组合,一般是估值达到一定程度的时候,做再平衡。如果单个品种达到高估止盈,也会将单个品种止盈,投入到低估品种上。例如2021年年初,主动优选就止盈了白酒占比高的基金,提高了价值风格基金的比例。不过这种再平衡的频率不会太高。往往是市场出现了大涨大跌之后了。例如最近几个月的话,可能是跌出5星级,或者涨回到3.5星级,才会考虑下是不是做再平衡。3. 去年11月出了一个投顾新规,原来的组合要升级为投顾组合。所以目前的每周定投发车提示,是投顾组合。投顾组合是可以正常交易的。不过由于几个投顾组合比较新,大家也有不少相关的疑问。关于投顾组合的介绍、升级、底层基金的变化等常见问题,可以点击阅读下面文章:
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银行螺丝钉精心为大家提供的第1880期估值表
a. 表格中绿色品种为低估适合定投的品种,黄色为正常可以暂停定投继续持有,红色为高估,蓝色为债券类参考资料。
b. 空白表示没有或不适合参考这一项。
c. 证券行业为强周期性行业,波动大,投资难度高,不适合新手定投。
d. 投资星级:1星为泡沫阶段,5星为投资价值最高阶段。
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