白华‖会计教授读名著《我在通用汽车的岁月》

Original 白华财智世界 2024-01-09

一、《我在通用汽车的岁月》简介

《我在通用汽车的岁月》（My Years with General Motors）是一部自传体的管理会计经典名著。作者是美国著名企业家小艾尔弗雷德·斯隆（Alfred P. Sloan, jr.）。执笔人是美国著名作家约翰·麦克唐纳（John MacDonald）和凯瑟琳·史蒂文森（Catherine Stevenson），协助者是美国著名企业史学家小艾尔弗雷德·钱德勒（Alfred D. Chandler, Jr.）。英文版由美国双日出版公司（Doubleday Company）于1963年出版。中译本由刘昕翻译，由华夏出版社于2005年出版［另有卢双剑（2017）、孙伟（2021）译本］。该书旨在建立一种职业——职业经理人，并详细阐述了职业经理人作为领导者和决策者的作用（德鲁克《推荐序》）。本书指出好的管理在于集中管理和分权管理的协调，或者说是基于协调控制的分权管理（斯隆自评）。从管控融合论来看，该书构建了一个企业集团事业部制分权管理内部控制系统，并以投资回报率为核心指标建立起业绩衡量指标体系来推动和监控内部控制系统的运行，为集团分权管理模式的成功实施总结了最佳实践经验，为战略导向管理会计技术的综合运用提供了鲜活案例，为职业经理人履职尽责树立了成功典范。该书名言包括：①福特先生和杜兰特先生是将自己的性格、天分作为一种主观因素灌输至他们的运营之中，而不是从方法和目标上讲求管理的规律。他们的组织方式截然相反，福特先生是一个极端的集权主义者，而杜兰特先生是一个极端的分权主义者。②公司的主要目标在于赚钱，而不仅仅是制造汽车。③财务不可能在真空中存在，它必须和运营结合起来。④管理已经成为我的技能。我相信竞争是一种信仰的较量，是一种进步的途径，是一种生活方式。⑤对我而言，当选公司总裁是一项巨大的责任，也是一个机遇。我决定将为此付出个人牺牲，我将用我全部的经历、经验和知识来帮助这个公司取得卓越的成就。从那以后，通用汽车就成了我献身的对象。

二、《我在通用汽车的岁月》读后感

书由他写，但经我读。我读他书，则他书变我书。他书再好，若不能读成我书，则多读无益。

《我在通用汽车的岁月》（下称《岁月》）是一部管理会计经典名著？回答这一问题的关键是如何认识管理会计。

管控融合论认为，管理会计的本质是一项控制技术，其职能是运用业绩衡量指标体系推动和监控内部控制系统的运行。企业是一个风险组织。企业管理是一个为实现目标，适应内外部环境变化，不断识别、评估和应对风险的过程。这个过程运行的结果是制定和实施了控制措施。所以，管理就是控制。企业管理系统就是内部控制系统。在企业管理中，只可能有这一个系统，而不存在其他系统。那么，管理会计就只能服务于内部控制系统。而在内部控制系统中，针对识别的风险提出的具有创新性，能够带来竞争优势的控制措施被称为控制技术。控制技术具有动态性，随时都有可能被人模仿和超越，所以，需要不断创新。管理会计就是一项推动和监控企业不断创新的控制技术。作为一项控制技术，管理会计的特殊性在于，它是通过运用财务和非财务信息建立的业绩衡量指标体系来推动和监控其他控制技术不断创新的控制技术。据此，可把一切结合业绩衡量指标体系来探讨企业管理系统或称内部控制系统的结构和运行的论著称为管理会计文献。

《岁月》只有一条主线，从头到尾只讲了一个故事，那就是斯隆作为股东和职业经理人在通用汽车开创性地设计和实施了事业部制分权管理体制，并以投资回报率为核心指标建立业绩衡量指标体系来推动和监控其运行。简言之，构建了分权管理结合协调控制的管理体制。由于协调控制主要是为了更好地实现投资回报率目标，所以，斯隆混用协调控制和财务控制。仅略举三例为证。

斯隆指出：“我的思路集中在了一些在我看来，对通用汽车的演化史影响最大的因素上，总的说来，就是通用汽车分权组织的起源和发展、相应的财务控制，以及在激烈竞争的汽车市场中通用汽车以自己的方式所表现出的对经营这一概念的理解。在我看来，这三项因素构成了通用汽车企业经营的基础。”

他也指出：“我的思路是分权。通用汽车式的组织模式是在政策上统一，在管理上分权。分权这一概念与适度的财务激励手段相结合，构成了通用汽车企业组织政策的基石。”

他还指出：“通用汽车本身也从1920年的无秩序团体转变为一个整合的、有战斗力的企业。它的分权管理、协调控制的哲学在当时运转得非常好。它的财务方法已经逐渐变为一种习性，一种持续演进的创造性过程……其他大型美国企业来我们公司研究、取经，特别是对我们的分权管理和财务控制抱有浓厚的兴趣。”

可以看出，斯隆或讲财务控制，或讲协调控制，不加区分。而讲协调控制时，也要补充说明财务控制的重要性。而德鲁克在《推荐序》中也指出：斯隆作为管理的设计师和缔造者，首次在一家大型公司设计了一套系统化的组织架构、规划和战略、评价体系及分权原则。德鲁克不用财务控制，而用评价体系之说，充分认识到斯隆的分权管理体制与评价体系密不可分。而构建评价体系正是管理会计的职能之所在。

那么，斯隆所说财务控制是否也是通过构建评价体系来实施？《岁月》“第8章财务控制的发展”贯穿全篇的一个概念是“投资回报率”。这正是财务业绩评价指标体系中的一个核心指标，也是我们熟知的杜邦财务分析法的核心指标。但杜邦公司并非将其用于财务分析，而是作为管理工具。投资回报率公式由杜邦公司的唐纳森·布朗（Donaldson Brown）于1912年前后提出。布朗出生于美国马里兰州东部一个以种植烟草为生的贫苦农家。1909年，仅17岁时就在维吉尼亚工业学院获得电子工程学士学位，进入杜邦公司做电子设备销售。1912年在一个部门总经理办公室做没有职务的助理。该部门总经理因身体健康原因离职一段时间。当时杜邦公司的执行委员会正希望获取公司各部门运营效率的真正情况报告。布朗毛遂自荐，设计了一种能够反映该总经理管理下的若干活动真实情况的方法，即投资回报率公式。杜邦公司时任总裁科尔曼·杜邦（Coleman S. du Pont）建议将布朗调到财务部门。1914年布朗成为公司职位很低的助理出纳。而皮埃尔·杜邦（Pierre S. du Pont）是财务主管，约翰·拉斯科博（John Raskob）是他的助理。约翰逊和卡普兰指出：布朗从未受过正规的会计训练，也没有会计工作经验，没有任何记录显示他是如何偶然发现了投资回报率公式。布朗在销售方面的经验使他认识到周转率及分销成本对公司利润的影响。布朗在数学、工程和市场营销方面的技巧使他能够从有别于当时大多数会计人员的独特视角去理解影响公司绩效的因素。布朗的财务计划和控制观点对杜邦和通用汽车都产生了深远影响（《相关性的遗失：管理会计兴衰史》）。

约翰逊和卡普兰认为：“杜邦的投资回报率公式是运用会计数字来控制任何一个垂直统一管理企业的理想工具。这也是杜邦公司的创始人运用这一公式的目的。”他们还认为：“杜邦的投资回报率公式是将19世纪制造业和分销业的单一业务企业分别发展起来的绩效评价会计指标结合起来了。杜邦公式对两个评价指标（销售利润率和资产周转率）的结合，使得多重业务企业能够像一个微型市场一样运作起来。”“投资回报率信息可以帮助不同层级的管理者为达成企业的整体目标而共同努力（《相关性的遗失：管理会计兴衰史》）。”可见，约翰逊和卡普兰已经认识到采用投资回报率作为评价指标是为了实现整体目标而推动多重业务企业的运行。

而斯隆也有同样的认识。斯隆1875年出生于美国康涅狄格州纽黑文市的一个商人家庭。1895年毕业于麻省理工学院，获电子工程学士学位。加入海厄特滚珠轴承公司，后成为股东和总经理。1916年公司被通用汽车的创始人威廉·杜兰特（William Durant）以个人名义成立的联合汽车公司收购。1918年，联合汽车公司并入通用汽车。斯隆由此加入通用汽车，任董事、副总裁，兼任联合汽车公司总裁。他说：“我确实在联合汽车公司以投资回报率的原则为纽带建立了一个商业联合体。通过对各事业部的独立核算，我为总部提供了一种用于评判各个事业部对公司总体贡献程度的效率量测工具。”可见，斯隆早就已经认识到投资回报率是一种效率量测工具，是推动事业部运行的纽带。1923年，斯隆担任通用汽车的总裁兼执行委员会主席，后又兼任董事长。1946年以后，不再担任总裁，但仍担任董事长。1956年，成为公司荣誉董事长，直到1966年去世。从1918年到1956年，斯隆在通用汽车一直将投资回报率作为推动公司运行的管理工具。

他说：“在我看来，任何业务的战略目标都是在为资本获得回报。将投资回报率用于衡量某种业务价值的一般原则。这一观念是我在思考管理问题时的基本出发点。”他指出：“这些财务控制手段将投资回报率的一般概念转换成了具体量测各事业部运营情况的重要工具。通用汽车财务控制的基本元素就是成本、价格、销售量和投资回报率。”他还指出：“投资回报率在财务控制方面的意义表现在：开发了能够正确反映各事业部的净利润与占用投资之间关系的统计方法，即能够真正量测效率的方法。”

可见，斯隆所述财务控制手段，正是借助了以投资回报率为核心指标建立起的具体量测各事业部运营情况的评价指标体系。而建立评价指标体系推动和监控内部控制系统的运行正是管理会计的职能。所以，《岁月》完全称得上是一部管理会计的经典名著。

分权管理离不开财务控制是斯隆从杜兰特失败教训中得出的经验。

汽车工业史上的传奇人物杜兰特于1861年出生于马萨诸塞州波士顿市。17岁时辍学，中学未毕业，进入木材厂打工。1886年9月28日，与道拉斯·道特(J. Dallas Dort)合伙创办了弗林特公路车辆公司。到1900年，经过14年经营，成为美国最大的马车制造商。而1885年前后，德国的卡尔·奔驰（Karl Benz）和戈特利布·戴姆勒（Gottlieb Daimler）已经发明了汽车。1893年，美国也制造出了机动车。1904年杜兰特接管别克汽车公司，任董事长，持有65%的股份。1908年9月16日，杜兰特组建了通用汽车公司。在1908年至1910年间，通用汽车并购了25家公司，将别克、奥尔兹、凯迪拉克等汽车公司并入。由于过度扩张，缺乏财务控制而陷入财务危机。1910年9月，被银行集团接管。但杜兰特仍是大股东，并保留了董事和副总裁职务。1915年底，杜兰特和银行集团之间爆发控制权之争。杜邦公司总裁皮埃尔·杜邦仅持有2000股，但因得到双方认可而被推举为通用汽车董事长。1916年6月1日，杜兰特重获控制权，出任通用汽车总裁。1917年底，杜邦公司接受杜兰特邀请参股通用汽车，并接管了通用汽车的财务部门。皮埃尔·杜邦的助理拉斯科博任通用汽车董事会下设的财务委员会主席。投资回报率开始作为财务控制工具用于通用汽车的运营管理，但拉斯科博并没有认真推行。1918~1920年，杜兰特发起了新一轮扩张。但由于过度分权，缺乏财务控制，导致库存失控、现金短缺，又逢1920年的经济衰退，公司股价持续下跌（从21.5元/股到13元/股），通用汽车再次陷入财务危机。1920年11月30日，杜兰特辞任通用汽车的总裁职位，所持约300万股通用汽车股票以9.5美元/股抵债，仅留有23万股，失去控制权，皮埃尔·杜邦接任。杜邦公司全面接管了通用汽车。有人认为是J·P·摩根公司和杜邦兄弟合谋算计了杜兰特，但没有确凿证据。斯隆认为拉斯科博对此次财务危机难辞其咎。1921年3月，杜兰特再次创业，以自己名字命名的杜兰特汽车公司成立。受到1929年爆发的经济危机的影响，1936年2月8日，杜兰特宣布破产。1947年3月15日去世。杜兰特辉煌而又坎坷的一生可参阅《创业史诗——杜兰特创建美国通用汽车公司之路》。

斯隆说，布朗是应拉斯科博的邀请，于1921年1月1日加入通用汽车，任主管财务的副总裁。但是，德鲁克在《旁观者》中指出，布朗自述是因为杜邦家族（主张废奴）和布朗家族（使用奴隶劳动）之间有嫌隙，虽然他已成为杜邦家族的女婿，但还是在皮埃尔·杜邦刚接管摇摇欲坠的通用汽车时，被放逐到了底特律。

无论布朗是何种原因到了通用汽车，斯隆有了得力助手。斯隆说：“布朗和我在对业务运营进行详细而严格控制的价值观念相似。从他加入公司的时候起，我们就认识到了这一相似之处，并开始了我们之间长久而志趣相投的友谊。在我担任总裁之前或之后，我们一直保持这种伙伴关系。”

斯隆在通用汽车没有朋友，他认为职业经理人不应在用人时感情用事，但是，布朗除外。这是因为他深刻地认识到推行分权管理，离不开布朗的协助，即便布朗很难沟通。

德鲁克说，布朗自大、令人难解、冷漠奇特。布朗有如通用汽车的大脑，但是说的话却是没人能听得懂，他完全依赖斯隆的翻译。对于这一点，布朗有自知之明，虽然才50多岁，但斯隆1946年不再担任公司总裁时，他也跟着隐退（《旁观者》）。要知道，斯隆有耳疾，需要带着性能远不如现在的助听器才能听清声音。一个不知道在说什么，一个听不清，如果斯隆不是深刻地领会了布朗投资回报率法的精髓，怎么能够当他的传声筒？

斯隆是在杜兰特时代就开始研究企业分权管理问题的组织管理大师。斯隆讲到他在1916年任杜兰特旗下联合汽车公司的总裁时，就开始思考分权管理问题。1918年并入通用汽车后，开始研究事业部制分权管理模式的组织架构、职责分工和运行体制，于1919年底完成《组织研究》并在公司内部非正式发行。1920年底，修订后的《组织研究》被通用汽车正式采纳，成为公司的基本政策。《组织研究》的主要内容是：在充分放权和适度控制两条原则的指导下，提出了明确定义各事业部的职能，确定总部的地位，明确公司总裁和首席执行官执行职能时的集中控制权，明确总裁对公司总体政策的指导而非日常事务，事业部之间要有相互建言的渠道等五个目标。将政策制定与执行区别开来，细化了二者在整个组织架构中的位置，构建了协调控制下的分权管理模式。

斯隆被公认为是职业经理人的典范，但他并非典型意义上的职业经理人，他同时是一个股东。斯隆说：“职业精神以及身为一个股东，这双重身份使得我必须考虑公司的整体利益，因为我的大多数财产都已经变成了通用汽车的股票。自加入通用汽车以来，我一直都是一个大股东。在很长一段时期内我都是公司最大的个人持股人之一，大概拥有1%的普通股。因此，从股东的角度谈论问题自然是再适合我不过了。通常我总是站在股东的立场上，尤其是在诸如代表董事会以及它的委员会在讨论股息红利的时候。然而，我同时还会从我们称之为‘执行官’团队的角度去考虑问题。”即便如此，斯隆所体现出来的职业精神、责任和情怀仍是职业经理人学习的榜样。

斯隆是组织管理大师，而布朗是管理会计大师，二人联手打造了通用汽车的斯隆时代。斯隆带领通用汽车取得成功的根本原因在于：斯隆和布朗用当时具有创新性的企业组织形式和管理会计技术，吸引和培养了一大批优秀管理人才，推动和激发了企业无限的创新热情，并以此获得了竞争优势。而一旦这两大支柱被人模仿甚至超越，则通用汽车就会从非凡走向平凡。后斯隆时代，日本、欧洲汽车企业异军突起，中国汽车企业奋起直追，通用汽车在金融风暴的冲击下，甚至于2009年申请破产保护，就是本文结论的一个注脚。

而管理会计之所以重要的根本原因在于，它是推动企业前进的动力，是驱动企业创新的助力。在管理会计的尺度下，企业能否持续创造价值，昭然若揭。从《岁月》中可得出，只有能够推动内部控制系统运行的管理会计才是企业需要的真正的管理会计，而不懂管理会计的管理者不会成为真正的企业家。

他书何读？所读皆我书。我将《岁月》读为我所倡管控融合论之管理会计，而人或将《岁月》读为人之所倡，此之谓百花齐放。综上，笔者对《我在通用汽车的岁月》一书的感想可归纳如下：

半部通用汽车史，一个职业经理人。

借一企一人故事，书富国富民高论。

麦氏行云流水笔，斯隆深情满怀魂。

写不尽工业奇迹，道不完管理法门。

谁说管理是艺术？不懂科学问斯人。

分权调控不可离，决策执行应区分。

杜邦分析为分析？布朗用心何用心？

诸侯争霸事业部，财务控制激励人。

用投资回报之率，做内控体系之根。

得管理会计之妙，获百年基业之存。