重磅 | 海航战略投资者终揭晓：航空主业为民营企业辽宁方大集团，机场板块为海南省国资海南发展控股

9月12日晚间，*ST海航、*ST基础分别发布公告称，目前，管理人已经确定海航集团航空主业战略投资者为辽宁方大集团实业有限公司，海航集团机场板块战略投资者为海南省发展控股有限公司，若投资完成，战略投资者可能成为各自公司的控股股东。根据公告，*ST海航和*ST基础分别将于9月27日、28日召开各自破产重整程序的第二次债权人会议及出资人组会议。

*ST海航发布的公告表示，目前，管理人已经确定海航集团航空主业战略投资者为辽宁方大集团实业有限公司，若投资完成，战略投资者可能成为公司控股股东。管理人根据与战略投资者达成的重整投资方案制定了重整计划草案，重整计划草案根据相关法律规定须经法院裁定批准后方可生效，尚具有一定不确定性。后续公司将根据进展情况依规进行披露。重整计划将安排对海航控股出资人权益进行调整，以海航控股现有A股股票为基数，按照每10股转增10股实施资本公积金转增，转增股票约164.37亿股。前述转增形成的股票不向原股东分配，全部按照重整计划进行分配和处置。根据上述出资人权益调整方案，海航控股出资人所持有的公司股票绝对数量不会因本次重整而减少。

根据公告，航空主业包括海南航空控股股份有限公司（简称“海航控股”） 及海航控股的 10 家子公司中国新华航空集团有限公司、山西航空有限责任公司、海 航航空技术有限公司、福州航空有限责任公司、云南祥鹏航空有限责任公司、长安航空有限责任公司、广西北部湾航空有限责任公司、北京科航投资有限公司、乌鲁木齐航空有限责任公司、海南福顺投资开发有限公司（合称“十家子公司”）。

据了解，方大集团是一家以炭素、钢铁、医药、商业四大板块为核心的大型民营企业集团，旗下拥有方大炭素（600516）、方大特钢（600507）、东北制药（000597）、中兴商业（000715）四家上市公司，江西萍钢实业股份有限公司（简称“方大萍钢”）和四川省达州钢铁集团有限责任公司两家大型钢铁联合企业，一家大型机械制造跨国企业北方重工，一家大型商贸流通企业天津一商”和医药板块所属方大群众医院等多家医院，共计300多家法人单位（据公司官网介绍，方大炭素是世界第一大的炭素联合企业和国内唯一具有生产核级炭素制品资质的企业）。方大集团实体总部位于北京，金融、医药板块总部位于上海，所属公司分布于北京、上海、天津、辽宁、甘肃、江西、四川等二十余个省、市、自治区，拥有员工6万多人。2019年，方大集团销售收入和总资产实现“双千亿”，2020年实现销售收入和总资产均超1200亿元。

今年6月，方大成立了注册资金300亿的海南方大航空发展有限公司。由辽宁方大集团实业有限公司（方大集团）及旗下4个关联企业共同出资成立，注册资本为300亿，经营范围包括公共航空运输；自有资金投资的资产管理服务等。

在今年6月初，通航圈曾报道复星、均瑶等公司对海航的兴趣，并指出“鉴于海航本身资产仍然相当优质，再加上海南自贸港建设的东风（切入自贸港建设的不错机会），相信还会有更多的意向投资者加入”（668架商用飞机、132架通航飞机！海航已确认债权约4057亿元，除了复星、均瑶，还有没有其他公司感兴趣？）。后来果然方大就杀入了战局。如今后来居上的方大胜出，不知复星、均瑶作何感想。

同一时间，*ST基础发布公告称，目前，管理人已经确定海航集团机场板块战略投资者为海南省发展控股有限公司，若投资完成，战略投资者可能成为公司控股股东。管理人根据与战略投资者达成的重整投资方案制定了重整计划草案，重整计划草案根据相关法律规定须经法院裁定批准后方可生效，尚具有一定不确定性。重整计划将对海航基础进行出资人权益调整，以海航基础现有A股股票约390,759.25万股为基数，按照每10股转增20股实施资本公积金转增，转增股票约781,518.49万股。

根据公告，海航集团机场板块包括海航基础设施投资集团股份有限公司（简称“海航基础”）及其 20 家子公司海航国际旅游岛开发建设（集团）有限公司、海航机场控股 （集团）有限公司、三亚凤凰国际机场有限责任公司、海南海航迎宾馆有限公司、海航基础产业集团有限公司、海航机场集团有限公司、海南英智建设开发有限公司、海南英礼建设开发有限公司、海南海岛临空产业集团有限公司、琼中海航投资开发有限公司、海南海建商贸有限公司、海南海控置业有限公司、海南海建工程管理总承包有限公司、海南天羽飞行训练有限公司、三亚海航城投资开发有限公司、成都海航基础投资有限公司、天津海航建筑设计有限公司、万宁海航大康乐投资开发有限公司、海南英平建设开发有限公司、海南博鳌机场有限责任公司（以下合称“二十家子公司”）。值得一提的是，上面的公司还有成都、天津的公司。

据报道，海南省发展控股有限公司是海南省旗下国资企业，海南省海航集团联合工作组组长、海航集团党委书记顾刚也同时任海南省发展控股有限公司党委书记、董事长。该公司成立于2005年，是海南省人民政府为了引进重大项目，带动省外资金投资海南，推进省内重大项目实施，促进海南经济发展而设立的综合性投资控股国有独资公司。截至2021年6月底，公司资产总额996亿元，净资产461亿元，是海南首家AAA主体信用等级的国有企业。

据通航圈了解，伴随着海南自由贸易港建设的东风，“十四五”期间海南省发展控股有限公司将按照国资投资运营平台的战略定位，构建“一核两翼、产融结合”发展格局，同时，主动承担政府重大专项任务，努力实现公司从百亿级向千亿级规模跨越。其中，一核，即以资本运营为核心，通过资产重组、资本运作、投资并购等方式，提升公司核心能力，实现内外循环发展，打造全产业链竞争优势。两翼，即以区域综合开发运营和免税零售、能源业务、大健康业务等“3+X”新兴产业培育为两翼。区域综合开发运营方面，以海口国兴大道四宗地为重点，打造“自贸港总部经济、高端精品免税购物集中展示窗口”；稳步推进南海明珠岛建设，打造集国际贸易、科技金融、高新技术、文化创意、休闲体育、会展旅游、康养国际社区等融合发展的海南国际旅游消费中心试点先行区；积极参与全球消费精品中心建设，打造具有海南自贸港特色的“永不落幕的消博会”；“3+X”新兴产业培育方面，推进离岛免税、岛民免税和仓储物流配套项目，布局大消费产业链；引入战略合作方投资建设新可再生能源项目，延伸油气销售及综合能源站建设、航油供应产业、南海油气资源开发等油气能源产业链；以博鳌国际医疗旅游先行区华西乐城医教研一体化项目建设运营为核心，加强线上线下融合，探索发展互联网医疗、社区医疗、保健品免税等大健康多元化增值服务格局；同时培育瑶城美丽乡村、莺歌海文旅基地二期等海控党建泛文旅和数字国企转型等自贸港新的业态和产业培育。

此外，据海航集团发布的消息，9月12日下午，工作组组长、海航集团党委书记顾刚还召开了航空主业及机场板块负责人办公会议，要求各单位进一步统一思想，担当作为，扎实推进各项工作，确保航空安全及稳定，保持优良服务水准，在公司发展关键时刻务必展现海航人良好的精神面貌和顽强斗志，齐心协力完成各项任务。

另据报道，海航非航板块的（供销大集）的战略投资者及二债会时间也会在几天后披露。

部分图文来源：*ST海航、*ST基础、方大集团官网、海南发展官网；通航圈综合编辑。

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